作者onekoni (一貓人我的超人)
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標題Re: [標的] 0050 元大台灣50 大盤報酬試算
時間Fri May 8 17:30:33 2026
大盤應該會在七月漲完今年所有的預估(44400)。
之後海闊天空，直到短線投資人滿足下車。
那麼我們簡單計算一下大盤42000，面對不同漲幅，經歷殺估值所得到的不同結果。
日央股災規模殺估值20%，正二跌38%。
關稅股災規模殺估值30%，正二跌52%。
我們模擬三種槓桿率：
原型、2倍、半凱利(1.5倍)
https://i.mopix.cc/48SG5W.jpg
面對每隔一段時間必然會有的殺估值（因為短線投資者要下車，長線接手籌碼），你對大
盤有多少信心？
透過這樣的思考就可以選擇最接近你內心追求的結果。
風浪越大魚越貴，風險與報酬相伴。
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※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 36.230.78.121 (臺灣)
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1F：推 HiuAnOP : 窩42000先去槓桿惹，下來再一起買正二 05/08 17:32
我也快龜不住了，44400要回到低波動策略
※ 編輯: onekoni (36.230.78.121 臺灣), 05/08/2026 17:33:34
2F：推 kducky : 真的是有點想正二換0050 之後下跌再質押買正二05/08 17:33
3F：推 HiuAnOP : 我還是100%在指數，只是沒槓桿而已，那次下跌不是硬05/08 17:34
4F：→ HiuAnOP : 吃？05/08 17:34
我認為一倍硬吃就好
因為跌下來切正二舒舒服服
沒跌就賺多少算多少
5F：推 bpq302302 : 二樓我們交換，我出清0050、0052換正二現金50：5005/08 17:35
※ 編輯: onekoni (36.230.78.121 臺灣), 05/08/2026 17:35:48
6F：→ bpq302302 : 也要還掉質押了05/08 17:35
7F：推 weiren6 : 先推 等等看 05/08 17:45
8F：推 sim3000 : 謝謝分享 看來要來去一下槓桿了05/08 17:46
9F：推 Muilie : 貪婪狗，一步不退！05/08 17:48
10F：推 brian040818 : 覺得原型正二的擇時切換 比再平衡更難05/08 17:49
11F：→ onekoni : 勇敢的人吃肉05/08 17:49
12F：推 liao1983 : 想把981A(約資金15%）轉現金保留或0050惹05/08 17:50
13F：→ Muilie : 已經壓到50、正二成本一半一半了，山頂風兒真喧囂05/08 17:50
14F：推 schula : 推推推05/08 17:52
15F：→ linfuon : 跌50%我會再買2000萬 爽啦05/08 17:55
16F：推 weiren6 : 請問一貓大 如bpq這樣效果跟圖1倍是同樣效果嗎05/08 17:56
17F：→ weiren6 : bpq大 另外若切成正2和現金 50:50 另外50要全投662? 05/08 17:57
5050正二現金也是1倍 一樣意思
如果是一倍我建議可以
0050 60%-70%
納指30%-40%
阿如果你50%正二50%納指那就是150%了
※ 編輯: onekoni (49.218.138.100 臺灣), 05/08/2026 17:59:22
※ 編輯: onekoni (49.218.138.100 臺灣), 05/08/2026 18:00:02
19F：推 ab159852 : 問題是哪時候要全切正二 而真的等得到那時候嗎 05/08 18:11
20F：→ onekoni : 看估值05/08 18:11
21F：→ onekoni : 21-22倍正二 05/08 18:12
22F：→ onekoni : 現在30倍 05/08 18:12
23F：推 vicmeng : 從30倍PE回歸到21倍，代表指數需要下修30% 05/08 18:15
或是以盤代跌 等eps追上來
24F：→ vicmeng : 糕 當最勇敢的人都開始談論去槓桿 這場戰爭就已結束 05/08 18:16
25F：推 sasman : 00685l 好像6月底要分割 05/08 18:18
26F：推 weiren6 : 若台美都想 50% 662 25%正2 25%現金來迎接波動 05/08 18:18
27F：→ onekoni : 可 05/08 18:20
28F：→ onekoni : 美股相對還便宜 05/08 18:20
※ 編輯: onekoni (49.218.138.100 臺灣), 05/08/2026 18:22:06
29F：推 capcombio : 任何情況都是原型勝出 正二教不喜歡這篇 05/08 18:36
30F：→ onekoni : 如果今年再噴40%正二會贏 05/08 18:37
31F：→ onekoni : 也就是5880005/08 18:37
32F：推 altakii : 最近匯損好慘..哭05/08 18:39
33F：推 seanqqq : 如果打算放很久，而且沒有融資或質押，是不是就放著05/08 18:43
34F：→ seanqqq : 就好？05/08 18:43
35F：→ onekoni : 是這樣沒錯05/08 18:52
36F：推 DaShu87 : 推05/08 18:55
37F：推 BasebalOtaku: 請問我剛定期定額0050不久，若明年就有現金需求要全 05/08 19:03
38F：→ BasebalOtaku: 部套現，建議繼續定期定額嗎？謝謝05/08 19:03
39F：→ onekoni : 短期行情天知道 1年beta勝率是50%左右 05/08 19:04
40F：→ onekoni : 也就是你丟硬幣比較快 05/08 19:04
41F：推 lovingbase : 1.25倍0050要怎麼辦？ 動彈不得呀！ 05/08 19:07
42F：→ onekoni : 看你風險偏好啊 我可能凹單到六七月回原型 05/08 19:09
43F：推 Luefa : 他奶奶的 all in就對了 05/08 19:24
44F：→ onekoni : 原形歐印必要的05/08 19:27
45F：推 ezreal1315 : 一倍硬吃沒問題啊 反正可以質押 05/08 19:39
46F：推 pinwei0989 : 50正二50原型呢？ 不喜歡現金咬手手 05/08 20:48
就是150%
47F：推 mmarty : 只要不是正二,原型0050+微槓桿OK的,就硬撐過去. 05/08 20:51
※ 編輯: onekoni (49.218.138.100 臺灣), 05/08/2026 20:57:18
48F：推 s6212david : 滿手正二硬吃 大跌再質押進場05/08 21:04
49F：推 kiversonx17 : 有沒有一種可能 滿手正二硬扛 感覺不會輸啊 05/08 21:15
50F：→ onekoni : 可能啊 再漲40% 05/08 21:19
51F：→ onekoni : 也就是58800點 05/08 21:19
52F：推 gdefend : 我all in原型無任何槓桿，打算放不動了 05/08 22:34
53F：→ gdefend : *放著不動 05/08 22:35
54F：→ onekoni : 無槓桿就沒差 歐印最賺 05/08 23:22
55F：推 alion278 : 真心謝謝一貓大了，讓我正2開的很開心，有個停利點 05/08 23:48
56F：→ alion278 : ，想問之後44000後加上美股的部位，會怎麼打算？ 05/08 23:48
57F：→ alion278 : 台股50%原形 50% 00662? 05/08 23:48
之後我會走一步看一步
因為下半年我要交屋
會比標準更保守點
NV AMZ應該是不動
50%的正二可能會換回原型
或是台指期貨+713組低波動1.5
我打算先觀察到6/15美股開完eps做決策
看eps有沒有追上
※ 編輯: onekoni (49.218.138.100 臺灣), 05/09/2026 00:00:41
※ 編輯: onekoni (49.218.138.100 臺灣), 05/09/2026 00:01:41
58F：推 lt5114 : 所以貓大如果調整完之後會變回1.0倍曝險嗎 另外想 05/09 00:09
我還在想資產輪動（1.5倍）還是原型（1）
可能要等eps開完才知道本益比現狀
59F：→ lt5114 : 請教你 看你好像幾乎全壓股票來調整曝險 那如果遇 05/09 00:09
60F：→ lt5114 : 到大跌哪來的現金加碼呢 沒有預留現金嗎 大跌只靠 05/09 00:09
61F：→ lt5114 : 原型轉正二增加曝險嗎 05/09 00:09
對啊 空閒槓桿=現金
一樣的意思
※ 編輯: onekoni (49.218.138.100 臺灣), 05/09/2026 00:21:03
※ 編輯: onekoni (49.218.138.100 臺灣), 05/09/2026 00:44:38
62F：推 devilsabre : 推 05/09 09:21
63F：推 winds20151 : 小弟不才想問，前陣子才購入正2，目前140%，這樣看 05/09 10:53
64F：→ winds20151 : 起來是不是要先切回原型比較穩？ 05/09 10:53
65F：→ onekoni : 我認為6月之前可以觀察一下 05/09 12:30
66F：→ onekoni : 美股季節性疲軟是7月10之後 不安心可以6月初找個好 05/09 12:31
67F：→ onekoni : 行情先走一趟回原型 05/09 12:31
68F：推 winds20151 : 好的，非常感謝大大解惑 05/09 13:34
69F：推 seanflower : 貓大七月漲完所有預估 之後是繼續往上還往下 05/09 15:07
70F：→ onekoni : 應該會繼續上漲一陣子直到短線投資者買盤耗盡 05/09 15:08
71F：→ onekoni : 但也可能不跌就盤整 如同美股25年下半 一直整理 05/09 15:09
72F：→ onekoni : 以盤代跌 05/09 15:09
73F：推 Boston : 現階段滿手 QLD 納指大大有覺得哪個點位可能該降槓? 05/09 16:21
74F：→ onekoni : QLD要確定行情持續好 不然利息很重 05/09 16:51
75F：→ onekoni : 可是納指目前合理 沒有太貴 原型拿著剛好 05/09 16:52
76F：推 koden : 把自己當嬰兒 不要變來變去 價格一賣就買不回來 05/10 12:58
77F：推 danhunter : 最近開始降槓，出了一些QLD,usd,還有正二 05/10 20:08