作者LaBronJames (King LA Bron James)
看板Stock
標題[心得] 半導體關稅會超過預期
時間Tue Jul 29 11:29:30 2025
先貼單 昨天賣了300多萬股票 轉短債
https://i.imgur.com/Awdelh8.jpeg
1. 盧特尼克做事比貝森特激進 說明川普立場
2. 比照醫藥 2年豁免條款 短期能安撫市場
3. 川普目的是要美國廠成本比台灣廠低
所以稅率一定大於2成
4. 預計先喊50% 2年後執行
5. 不要跟我說對美國影響多大
川普個性先喊高 逼你過去
2年間再陸續豁免或調降
6. 半導體類股先大跌 尤其台股
然後市場賭taco 反彈 但可能還是跌
7. 歐盟日本都不敢賭 台積電更不敢賭 taco
會加速搬過去
8. 個人猜測 可能用軍費換半導體關稅調降
半導體要不要外移跟台灣安部安全有正相關
歐盟都到5%了 俄羅斯跟中共假設差不多
台灣比歐盟加總弱很多 川普沒理由不要求5%
事實上地緣政治安全是真議題
不然也不會要求歐洲5%
德國為此還擴大舉債
台灣負債率24%
大概是中國 歐美的1/4-1/5其實還有很大空間
舉債5兆分10年給軍費
負債率仍然是世界負債率前20%低
9. 台灣半導體減弱 不是只影響科技業
沒有高薪科技業帶動 服務業也大受衝擊
10. 台灣經濟倚賴美國超過中國很多
最近月份台灣出口美國已超越中國
照這趨勢今年最慢明年就會超過中國
https://i.imgur.com/aZnnilj.jpeg
而且出口中國的可能一大半也是美國下得單
跟中國混就是 都說中文 挖角容易
之後補貼 內卷 最後薪水跟中國趨同
錢賺得少就算了 重點是穩定性差
說路克布萊就路克布萊
對經濟安全破壞性很大
一旦切斷市場 台灣投資中國市場的錢打水漂
對經濟造成極大破壞
11. 越舔美國的國家股市越噴
看看越南和日本
越南最早表態 被笑說跪舔
甚至不惜得罪中國搞洗產地稅
結果年初至今已經噴了45%
關稅後反而狂噴快70%
https://i.imgur.com/ULRzWQ8.jpeg
12. 我希望台灣舔好舔滿
不要巨嬰既要又要
台灣比所有國家都更倚賴出口
別人還可以靠內需台灣靠什麼？
舔好舔滿 像越南一樣噴出不好嗎？
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1F：推 rebel : 舔好舔滿 只是短期股市爽 長期還是傷害國力阿07/29 11:31
能給高價都是美商 經濟爛掉了國力怎麼強？
2F：推 saixpzooo : 美製+20% 關稅+50~70% 才有設廠動力07/29 11:31
3F：推 athpro700 : 6跟11衝突欸07/29 11:31
6是短期 11是如果之後舔好舔滿緩和的情況
4F：→ poru : 半導體低消3成起跳.但不見得會影響台股.1-2天會07/29 11:32
5F：→ bcismylove : 50太少先喊100大跌3日後歐印07/29 11:32
6F：推 A816 : 預期多少？超出多少？ 通篇沒有數據只憑感覺不行餒07/29 11:32
7F：推 qp7281 : 關稅越高，台積美國廠越賺07/29 11:33
8F：→ JoeyChen : 封測不是還是要運出美國做嗎?關稅算哪國?07/29 11:34
9F：推 Guenole39 : 個人猜測文就滾07/29 11:34
10F：推 roxiang : 今天市場傳言_稅22% 不知道真的假的07/29 11:34
11F：→ AndyMAX : 中国小漁村需要什麼國力07/29 11:34
12F：→ springman : 罷免投票前喊到現在，還在各說各話，哎！07/29 11:35
13F：推 Sixigma : 長期傷害國力是假議題，首先短期你就被打爆了，再07/29 11:35
14F：→ Sixigma : 來是有長期可言嗎，川普四年後就下台了，更別說還07/29 11:35
15F：→ Sixigma : 有taco可能 07/29 11:35
16F：→ lostheaven : 尊重:)07/29 11:35
17F：推 sanders : 先喊高暫時豁免逐年調高是最可能的 這樣利空鈍化影07/29 11:35
18F：推 id44kimo : 你直接把台積電當國家的欸07/29 11:36
19F：→ sanders : 響有限 大家會賭TACO或是川普下台 GG加碼的1000億到07/29 11:36
20F：→ Sixigma : 更別說還有國內政治信任危機，鄭麗君他們去談一定是07/29 11:36
21F：→ Sixigma : 美國要什麼給什麼，至於能談多少就只能禱告了07/29 11:36
22F：推 Skydier : 一次舔滿打倒傳產才是唯一解07/29 11:37
23F：→ sanders : 川普下任前可能才開始動工 完工日更遠 能撐就撐 07/29 11:37
24F：推 dongdong0405: 一個屁小島還在想什麼長期國力 短期都要被打爆了07/29 11:37
25F：→ sanders : 關稅調高也未必一定要去美國設廠 中東都喊上兆美元07/29 11:38
26F：噓 jayemshow : 舔好舔滿 要不要台積電直接割給美國 看看股市往上還 07/29 11:38
27F：→ ccdg : 有藍白委在立法院，軍購能有多少？搞爛台灣就他們 07/29 11:39
28F：→ ccdg : 的專長吧 07/29 11:39
29F：→ jayemshow : 是往下? 07/29 11:39
※ 編輯: LaBronJames (111.71.70.14 臺灣), 07/29/2025 11:40:41
30F：→ sanders : AI透過伺服器也未必要設在美國 不進美國就沒關稅 07/29 11:39
31F：→ chiy16 : 10%關稅只到後天 若沒有延長豁免 就32%了 還在蓋牌? 07/29 11:39
32F：推 stosto : 有差嗎….連組裝都不在美國就賣出去了 07/29 11:39
33F：→ sanders : 長期而言會削弱美國科技實力 大家便宜只有你貴 07/29 11:39
34F：推 fourkg : 都是在猜，最準就是等公佈 07/29 11:40
35F：→ stosto : 而且美積電越蓋越多，他們早就可以應付了 07/29 11:40
36F：噓 Lleytonhewit: 腦補文讚 07/29 11:40
37F：→ sanders : 反正簽任何協議都要國會通過 川普開的條件就讓藍白07/29 11:40
38F：→ stosto : 美國要買的在美國製造而已 07/29 11:41
39F：→ sanders : 去擔 DPP就說國會我沒辦法多數我也沒辦法不然怎辦? 07/29 11:41
40F：噓 gannbare : 會這樣講就是不夠了解市場 既然不了解就還是閉嘴別 07/29 11:41
41F：→ gannbare : 發表高見了吧= = 07/29 11:41
42F：噓 faelone : 等川普宣布就好了，在那邊腦補07/29 11:41
43F：→ minimalin : 有差嗎？過兩年可能也都不用煩惱這些了07/29 11:42
44F：→ gn00175112 : 還有人在扯藍白 哈哈 你比川普大嗎 07/29 11:42
45F：推 atpx : 債務不能這樣看，隨便亂舉債你會用掉財政政策工具 07/29 11:42
這不是隨便呀 歐盟負債率台灣3-4倍都舉債
美國主流說法是隨著ai和中國老年化
台灣主要壓力是這10年
46F：→ atpx : ，並不是有空間就要用掉，況且台幣在國際市場上沒 07/29 11:42
47F：→ atpx : 有流動性可言 07/29 11:42
48F：推 newvote : 大部人人期待的是崩盤....所以一般人期待32以上吧 07/29 11:42
49F：推 ch5513 : DPP要用好經濟。當前挑戰很大 07/29 11:42
50F：→ stosto : 你該煩惱的是你沒台積電股票 07/29 11:42
51F：推 swbthj : 小國不舔直接炸裂你信不信07/29 11:42
52F：→ sanders : 不過目前所有協議都只是口頭 連英國正式協議也都還 07/29 11:42
53F：噓 operatorm : 功德王全收啦2.0 07/29 11:43
54F：→ turndown4wat: 裴說某人被拒絕過境是不是完了? 07/29 11:43
55F：→ sanders : 沒簽 貿易協定一大堆細節 根本不是隨便喊喊就好 07/29 11:43
56F：→ stosto : 不過趕快把車子弄成0關稅號碼 07/29 11:43
57F：噓 CHINCHIN5566: 你有猜到4月川普會那樣公布嗎？沒有的話這篇廢文 07/29 11:43
58F：推 Ohtani0510 : 滿中肯的07/29 11:43
59F：→ d8511557 : 8/1到 搞不好繼續延 我看根本不太可能執行 07/29 11:43
60F：→ stosto : 進口車這麼容易壞，修車廠根本都超爽的07/29 11:43
61F：→ swbthj : 川普現在就說全部口頭協議 保留隨時TACO的空間07/29 11:44
62F：噓 dawnline : 廢文07/29 11:44
63F：→ stosto : 反正關稅現在看起來是笑話而已，日本跟歐洲沒動就07/29 11:44
64F：→ stosto : 沒差了07/29 11:44
65F：→ d8511557 : 韓國要派人談去美國直接拒絕不是?07/29 11:44
66F：噓 news9 : 沒單說個雞巴07/29 11:44
67F：→ swbthj : 市場反應還好就繼續 不好就TACO怎樣都不虧07/29 11:44
68F：→ d8511557 : 台灣應該還沒走到派人談被拒絕吧 07/29 11:45
69F：→ stosto : 韓國被中國滲透後整個國力都有問題，美國不考量也 07/29 11:45
70F：→ stosto : 是正常的，畢竟沒什麼不可取代 07/29 11:45
71F：噓 phylen : 廢文 07/29 11:45
72F：→ stosto : 記憶體hbm有美光在根本沒差了 07/29 11:45
73F：→ sanders : 台灣牽動美國科技命脈綁在一起日韓的車子跟美國競爭 07/29 11:45
74F：→ d8511557 : 我自己都覺得日歐的15%還會繼續談 07/29 11:46
75F：→ sanders : 台灣都是幫美國代工不直接跟美國競爭 課關稅打自己 07/29 11:46
76F：→ stosto : 我是不知道川普在跟台灣計較什麼，小不拉幾的大便 07/29 11:46
77F：→ stosto : 國家07/29 11:46
78F：→ hydra7 : 最好來點大的，手上現金倉位好高QQ 07/29 11:46
79F：→ stosto : 而且根本就是一個哨點加便宜勞力 07/29 11:47
80F：推 t0314796 : 這是做多還是空 看無07/29 11:47
81F：推 lolpklol0975: 15%+-5%拉 不能再多了 不用太擔心 07/29 11:47
82F：→ sanders : 台灣貿易順差比日韓還高 又是最重要AI半導體 可不是 07/29 11:47
83F：→ d8511557 : 我覺得應該會比照日本吧. 07/29 11:47
84F：→ stosto : 半導體製造業又沒辦法搞出太多勞動人口，台積電早 07/29 11:47
85F：→ stosto : 就料到人口會短缺一直在弄精簡人力的事情 07/29 11:47
86F：→ sanders : 甚麼鳥不拉基 當然川普可能在想要怎麼割好割滿 07/29 11:47
87F：→ tomo1026 : 一直做夢文做不膩喔 關稅這種事都美國說了才算 07/29 11:48
88F：→ tomo1026 : 都還沒公佈就在那邊恐慌 到底是不是有心操作啊? 07/29 11:48
89F：推 PoloHuang : 半導體真的課得到嗎 07/29 11:48
90F：推 swbthj : 他和所有人都會計較 東南亞窮國都不放過了 07/29 11:48
91F：推 yuen1029 : 幫高調 鄭麗文不用談了 應該派你去 記者快上新聞 07/29 11:49
92F：→ yuen1029 : 神人都在股板 07/29 11:49
93F：→ stosto : 川普一直都沒把台灣看在眼裡，就覺得有好東西還沒 07/29 11:49
94F：→ stosto : 搶完不能給中國動台灣而已 07/29 11:49
95F：→ STIMBER : 大罷免大失敗後 朝野對立 現在看來沒有協商空間 如 07/29 11:49
96F：→ STIMBER : 何舉債 只會持續空轉囉 07/29 11:49
97F：→ stosto : 現在這種階段我猜說不定美國政府早跟台積電講了後 07/29 11:50
98F：→ stosto : 續盤算，要台積加快投資 07/29 11:50
99F：推 jhnny : 台灣不是都八門開了... 07/29 11:52
100F：噓 oDOM : 假議題 07/29 11:54
101F：→ akuser : 舉債然後還債工具減弱 台灣投降是吧07/29 11:54
102F：推 sanders : 台灣負債低但稅收也低 要舉債就要增加稅收 誰要通過 07/29 11:56
不用呀 台灣利率這麼低
中美歐負債率100%都沒再增稅了
103F：推 xkso : 台灣all in 科技業 哪有什麼牌 07/29 11:57
104F：噓 temwif : 噓95樓，立委工作本來就是監督預算，不像南部議員只 07/29 11:58
105F：→ temwif : 會蓋章，根本沒在監督07/29 11:58
106F：推 askker : 可是台灣選擇舔共陣營啊 07/29 12:01
※ 編輯: LaBronJames (111.71.70.14 臺灣), 07/29/2025 12:02:49
107F：→ ccdg : 藍白立委做的事叫做監督預算？莫名其妙自己都不知道 07/29 12:03
108F：→ ccdg : 砍了什麼，砍到重複砍到負數然後算不出來，還要行政 07/29 12:03
109F：→ ccdg : 院幫忙補救。股板也是每天嘲笑政府，怎不看看其他 07/29 12:03
110F：→ ccdg : 國家跪成怎樣？ 07/29 12:03
111F：→ ccdg : 川普是霸凌搶劫，某些人還藉此嘲笑台灣 07/29 12:04
112F：推 ssarc : 兩年後執行就是不會執行 07/29 12:06
113F：推 atpx : 台灣所得稅在世界上算很低了，償債能力天生就弱 07/29 12:08
114F：→ xkso : 有人有夠氣 07/29 12:08
115F：→ LiamTiger : 台灣又沒辦法發對外的國債，台灣自己吃不下這麼多 07/29 12:10
116F：→ LiamTiger : 的債 07/29 12:10
117F：→ JKjohnwick : 不意外啊，不過這版顏色鮮明 07/29 12:10
118F：推 chou3321 : 我看某人要先進水桶冷靜了0.0 07/29 12:11
119F：→ JKjohnwick : 對ㄨㄚ ㄚ ㄚ ㄚ ㄛ 07/29 12:11
120F：→ JKjohnwick : 按到 07/29 12:11
121F：推 a64186401 : 會逼你快點去美國不然還要艦隊過來繞 很燒錢07/29 12:12
122F：推 HiuAnOP : 談判就是出賣國家利益！關稅越高越好！07/29 12:14
123F：推 Librau : 不要胡扯好不好。我看清流君都說賣房歐印就對了07/29 12:14
124F：推 XPOW : 多數選擇了中國 07/29 12:15
125F：推 j32072 : 預期2% 不管怎樣都高於預期 07/29 12:15
126F：推 xkso : 目前台灣看起來沒牌 不過要是談到有緩衝 其實明年川07/29 12:19
127F：→ xkso : 川就跛腳 07/29 12:19
128F：推 cefiro : 最好再跌到1萬5啦07/29 12:19
129F：→ xkso : 台股賣的差不多 都在美股 不過美國科技股一樣看晶 07/29 12:19
130F：→ xkso : 片關稅 07/29 12:19
131F：噓 bmw606042001: 青鳥來發文了 07/29 12:22
132F：→ faultless : 有單給推 07/29 12:26
133F：→ kainolife : 蘇媽說美國貴20%，所以課20%逼你買哪裡都沒差？ 07/29 12:27
134F：噓 xshaddockx : 魯特尼克就只是馬屁仔 07/29 12:27
135F：→ amd3dnow : 都沒公布怎麼知道超過預期 07/29 12:28
136F：噓 yabuku : 又沒差 CC魏 早就說對應方法了 07/29 12:30
137F：→ yabuku : 對台積電根本沒差 07/29 12:30
138F：噓 w08445566 : 穩了 繼續噴 我歐印 07/29 12:32
139F：推 kenslc199 : 套蛙氣噗噗 嘻嘻 07/29 12:33
140F：推 mikkle : 穩了 繼續看多 07/29 12:40
141F：推 hsiao15165 : 怎麼還在悲傷階段沒走出來？先黑單顧眼睛 07/29 12:41
笑死都貼單了還在意識形態 可悲
※ 編輯: LaBronJames (111.71.70.14 臺灣), 07/29/2025 12:43:21
142F：→ CHOUHSIWEI : 負債率有加上未償的特別預算嗎? 07/29 12:44
143F：→ KickAcer : 等你賠光光 07/29 12:45
144F：噓 Ogrish : 台灣經濟靠美國？？被勒索最多吧 整篇瞎寫 07/29 12:46
145F：噓 skizard : 你會輸 07/29 12:47
146F：推 aaron123 : 建議舉全國之力重啟紫光計畫，讓中國再次偉大 07/29 12:49
147F：→ aaron123 : 中國人是世界之光 07/29 12:49
148F：→ aaron123 : 全台都去中國打工幫中國提升就業率 07/29 12:50
149F：→ JKjohnwick : 內容亂寫唉 07/29 12:57
150F：噓 junior020486: 有中信0-1，這個才是短債 07/29 12:58
151F：推 nornor0415 : 內文沒啥問題吧，噓文的程度..恩 07/29 13:05
152F：→ nornor0415 : 不過你要買短債的話中信0-1不是更短 07/29 13:05
偷賭一下降息
※ 編輯: LaBronJames (111.71.70.14 臺灣), 07/29/2025 13:06:16
153F：→ nornor0415 : 噓文的大概腦袋只有政治沒半點資產的魯蛇 07/29 13:06
154F：推 as6633208 : 50%台股地獄來了 07/29 13:09
155F：→ as6633208 : 但前提是要50% 07/29 13:09
156F：推 mtauw : 有單給推 開獎之後等你下一篇文 07/29 13:14
157F：推 koushimei : 產能都過去 台灣GDP一定挫賽 幹嘛舔? 07/29 13:19
目前只有不到10%
※ 編輯: LaBronJames (111.71.70.14 臺灣), 07/29/2025 13:20:45
158F：推 KrisNYC : 有創意 而且也算圓得起來 07/29 14:01
159F：→ dennis50253 : 債蛙+1,債蛙強大 07/29 14:10
160F：→ abyssa1 : 我倒覺得半導體高稅率對台積電應該是利多 07/29 14:10
161F：→ abyssa1 : 美國半導體產能 兩年後應該是台積電最大 07/29 14:14
162F：→ abyssa1 : 而美國的終端市場佔比 這樣也夠了 07/29 14:14
163F：→ abyssa1 : 半導體課稅的問題是封裝到系統這一路 07/29 14:15
164F：→ abyssa1 : 你中間要出口 那回來照吃關稅 要一條龍做到終端 07/29 14:15
165F：→ Gipmydanger : 嗯喔好喔 07/29 14:57
166F：推 amury : 有單有推 07/29 15:09
167F：→ Bulogal : 先下後上，最後又是老套結果，GG漲價，下單廠吸收 07/29 15:47
168F：推 cleanx : 晶片稅才是大利空 07/29 15:47
169F：→ laechan : 朝聖推，說好的五成？ 08/02 09:42