作者luke7212 (蔥田總司)
看板Stock
標題[新聞] 大摩:輝達GB200產量將大增 看好台積電、
時間Wed Nov 20 11:08:44 2024
-------------------------------發文提醒----------------------------------
1.發文前請先詳閱[新聞]分類發文規範,未依規範發文將受處份。
2.連結過長請善用縮網址服務,連結不能點擊者板規1-2-2處份。
3.心得/評論請盡量充實,心得過短或濫竽充數將以板規 1-2-3、4-4 水桶處份。
4.發文請依照格式文章標明段落,不符合格式者依4-1刪文處分。
------------------------ 按ctrl+y
可刪除以上內容。 ----------------------
原文標題:
大摩:輝達GB200產量將大增 看好台積電、京元電、日月光等台廠
原文連結:
https://supr.link/xXoyH
發布時間:
2024-11-20
記者署名:
張瀞文
原文內容:
輝達財報公布在即,市場屏息以待。摩根士丹利證券(大摩)在最新釋出的「人工智慧(
AI)供應鏈」報告中預期,Blackwell GB200明年首季產量將季增1.67倍。台廠中,大摩
看好台積電(2330)、京元電(2449)、日月光投控(3711)、萬潤(6187)等,均給予
「優於大盤」評級。
大摩半導體產業分析師詹家鴻認為,Blackwell GB200第4季出貨更順暢,將確保輝達能達
成預估財報目標。
GB200雖持續量產,但部分雲端服務供應商已開始測試GB300,並與供應鏈展開合作。
GB300晶片多項規格升級,將為供應鏈帶來新的機會,如引進超級電容與備援電池等,以
解決電源問題。
大摩分析師摩爾(Joseph Moore)預估,目前Blackwell供應完全受限,H200則是供應部
分受限。Blackwell對輝達明年第1季的營收貢獻將接近50~60億美元。Hopper營收會略微
增加,其中H100需求弱一些,H200的需求較強。
詹家鴻依據亞洲供應鏈預估,Blackwell GB200今年第4季生產約30萬台,明年首季將暴增
至80萬台,季增1.67倍。而且,Blackwell的過熱議題將不致延後出貨。Hopper第4季產量
衝上150萬台,高於第3季的140萬台,明年首季則減少至100萬台。
詹家鴻指出,摩爾看好輝達本季財報,這將有利於AI繪圖處理器(GPU)供應鏈及台積電
、京元電、日月光投控、萬潤等個股。此外,零組件供應靈活,也創造更多供應鏈的價值
。
詹家鴻說,對於GB200 NVL72在2025年的預估出貨量仍維持在3.5萬台。如果納入GB300,
則整體出貨量仍有上揚空間。GB300規格改變可能創造AI的新投資機會,但傳統雲端半導
體可能受影響。
此外,台積電已審查與中國大陸客戶的AI半導體專案,尤其是較大尺寸的CoWoS先進封裝
。由於台積電在中國雲端AI半導體相關營收非常有限,只占總營收的1%,因此衝擊也將非
常有限。
詹家鴻估計,在台積電2025年的整體營收中,AI晶圓前端營收、CoWoS先進封裝及測試、
AI伺服器CPU等加總將占25%。台積電仍是大摩在大中華半導體股的首選,目標價1,330元
。
https://imgur.com/zZ7qoPk.jpg
心得/評論:
不知道之前有沒有被The Information拐
下車的,結果現在被狠狠打臉,上次說
晶片會過熱,這次說機架會過熱,不知
道下次會說是什麼過熱?
--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 49.217.195.229 (臺灣)
※ 文章網址: https://webptt.com/m.aspx?n=bbs/Stock/M.1732072128.A.456.html
1F:→ alex00089 : 我想這次真的 11/20 11:09
2F:推 sayforever69: 大摩別騙了 11/20 11:09
3F:推 guardangle : 你說的都對 11/20 11:09
4F:推 myheartest : GB = Gamble 11/20 11:10
5F:推 liwae : 大摩反著看 11/20 11:10
6F:推 aimgel : 好的 出貨 11/20 11:11
7F:推 mangle : 散戶快追 11/20 11:11
8F:推 Haerin520 : 出貨囉 11/20 11:13
9F:推 prostar : 出貨文 11/20 11:14
10F:推 swbthj : 大摩反著看 11/20 11:14
11F:推 clusis : 明天早上一翻兩瞪眼了 11/20 11:14
12F:→ zzzzzlss : 出貨文 11/20 11:14
13F:推 michael0323 : 一定噴的啦,大家都在等 11/20 11:15
14F:推 simba1222 : 最近五日GG你賣最多耶 11/20 11:15
15F:推 breathair : 完了,明早一根,最後加碼機會 11/20 11:16
16F:推 patri0052 : 快買喔 gg只漲年初喔 嘻嘻 11/20 11:16
17F:推 lakershank : 大摩跟瑞銀對著幹是我預判你的預判? 11/20 11:16
18F:→ appledick : 完了 1050就GG高點了 掰 11/20 11:18
19F:噓 butgames80 : 這三個都疊一陣子了吧 11/20 11:18
20F:推 Lowpapa : 笑死 急了 11/20 11:19
21F:推 abjx : 完了,台GG-->GG 11/20 11:19
22F:噓 wccw010034 : 摸根屎彈粒lollll 11/20 11:21
24F:→ myheartest : 舒服 11/20 11:22
25F:推 lianhua : 出貨囉 11/20 11:22
26F:推 Waitaha : 丸 11/20 11:23
27F:推 chin78909 : 看好 但為何實際上大賣呢 11/20 11:25
28F:推 fhjqwefs : 什麼都只會反著看不會判別是真還是假利多只是等死 11/20 11:26
29F:→ xephon : 大摩按讚 11/20 11:28
30F:→ xephon : 大按摩讚 11/20 11:28
31F:→ xephon : 大讚按摩 11/20 11:28
32F:推 ntr203 : 高丸 11/20 11:35
33F:→ tsukasachung: 完了 ai類股又要出貨了 11/20 11:36
34F:推 bpq302302 : 按讚轉身出貨 11/20 11:36
36F:推 tomdavis : 這怎麼看過好幾次了 問號~~~~~~~~~~~~~~~~~~~~~~~~~ 11/20 11:40
37F:推 foli365 : 按讚 11/20 11:41
38F:推 crossworld : 明天先把槓桿轉本體 有點怕XD 11/20 11:43
39F:推 jeff0025 : 穩了 穩死 11/20 11:43
40F:→ lolpklol0975: 按讚 留言 分享 11/20 11:53
41F:推 hlsu3a82k7 : 放過京元電好不好 前陣子都跌成白癡了 11/20 11:53
42F:推 mcgrady12336: 股價跟看好都反著走捏 11/20 12:00
43F:噓 dennis50253 : 噁心 11/20 12:09
44F:推 a2581266 : 已 11/20 12:28
45F:推 Sonas : 下次就市場過熱XDDDD 11/20 12:28
46F:推 audic : 大摩四年前就說要破千了,這次肯定四年後破1300 11/20 12:32
47F:推 burnman : 大摩我謝謝你哦 11/20 12:57
48F:推 JChou716 : 博士從138就被嘎到現在 回檔一下就自以為 11/20 13:12
49F:→ JChou716 : 怎麼沒看你空台積呢 11/20 13:12
50F:推 TIPPK : 怎麼連台積都a了 11/20 13:18
51F:→ bazucaoc : 完惹 11/20 13:23
52F:噓 wrider987 : 大摩要出貨了小心! 11/20 13:56
53F:推 unwisdom : 丸子 11/20 14:01
54F:→ newyorker54 : 大摩每次都要反著看,已出貨,韭菜愛接 11/20 14:18
55F:推 jagger : Game Boy 200台 11/20 14:40
56F:推 challenge23 : PTT散戶表示:機台買了用10年,別想騙。結果被尬到 11/20 14:40
57F:→ challenge23 : 追高嘻嘻 11/20 14:40
58F:→ BruceChen227: 出貨文 11/20 14:54
59F:推 littlesss : 大摩吹到你發寒 11/20 15:42
60F:→ cleanx : 就是你賣的! 11/20 15:57
61F:推 dragonjj : 我相信是真的,但晚了三個月 11/20 16:55
62F:推 kt9701 : 今年Q4出貨太慢了 11/20 17:21
63F:推 Alexstar : 完了 要出貨了 大摩背骨仔 11/20 18:57
64F:→ tenshou : GB =goodbye 11/20 20:16
65F:→ Obama19 : 鴻海沒提 看來是真的看好鴻海 11/20 21:06