作者acininder (InInder)
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標題[請益] 循環信貸+定存質借 取代融資
時間Fri May 5 17:33:10 2023
目前來說融資利率大多約6.5% 好一點的可談到5%甚至4%
循環型信貸以500萬 利率2.3%的某純網銀為例
因為是循環型 隨借隨還 不用考慮本金分期償還問題
將這500萬轉為美金作美金定存 保守估3.2% (當然現在很多4~5%的)
之後 將這單定存質借台幣6成(300萬)出來 質借利率即1.27%+0.7%=1.97%
整體計算後 可看作為貸300萬台幣 整體利率從2.3%變為1.41/300=0.47%
然後 另有200萬台幣價值的美金匯率曝險(300萬已對沖抵消) 為10.09/200=5.04%
即以現在美金匯率30.65來算的話 若ex:1年後美金沒有低於29.1
那你的實質利率就仍會低於2.3% (反過來說 如果美金高於30.65那還可能倒賺)
最後 還有一次性的整體匯損以0.3%計
理論上這在美國降息降到美金利率低於信貸利率前都可以持續循環使用
在不用償還本金的情況下有300萬台幣可以投資股票
實質使用上就會跟融資情境一樣(但不會斷頭) 但利率從6.5% -> 0.77% (+-美金曝險)
各位先進覺得這個策略有無沒顧慮到的缺點 是否能夠實行?
歡迎討論
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1F：推 smx82625 : 很多人信貸又質押，槓桿這麼大 ，然後又很保守只定 05/05 17:39
2F：→ smx82625 : 存或買中華電，真的不如買正二...... 05/05 17:39
3F：→ smx82625 : 如果軍公教 醫師之類的談到2% 不到就算了，利率這 05/05 17:39
4F：→ smx82625 : 麼高 然後去定存...... 05/05 17:39
5F：→ acininder : 本文不討論正二 感謝 你拿這做法去買正二也行 05/05 17:43
6F：→ acininder : 僅討論融資與信貸+質借本身 不討論標的 05/05 17:43
7F：推 chinaeatshit: 你瞬間風險有金流能應付就可以實行呀 05/05 17:44
8F：推 leptoneta : 風險不是美金匯率嗎 05/05 17:46
9F：→ acininder : 以本文例子500萬來說 每日要繳$38台幣 05/05 17:46
10F：推 goodjop : 有這麼好康 還不借爆 05/05 17:47
11F：推 alexxlee : 有搞頭 05/05 17:53
12F：→ acininder : 我的思考上這個的唯一風險應該只剩下美金匯率 05/05 17:53
13F：→ acininder : 如文中所說的 其他的信貸、美金、質借利率都是已知 05/05 17:54
14F：→ acininder : 調整質借的台幣量也可以進一步控制美金曝險量 05/05 17:55
15F：推 chanel1259 : 缺點就是太太想買個包就花掉了 05/05 18:00
16F：推 abccbaandy : 1F在說啥，就是因為標的穩定才能槓桿開好開滿... 05/05 18:04
17F：噓 nuwai57 : 有22倍問題 05/05 18:04
18F：→ nuwai57 : 一般人不可能拿的到2.多 05/05 18:04
19F：→ acininder : 純網銀2.X不難 05/05 18:08
20F：→ acininder : 然後500萬也只是舉例 你的22倍如果是100萬那就100萬 05/05 18:09
21F：→ acininder : 概念不會因此不一樣 05/05 18:09
22F：推 jerrylin : 循環利息五趴起跳ㄅ 05/05 18:11
23F：→ jerrylin : 沒錢就不要玩 有那麼急著賣器官嗎 05/05 18:11
24F：→ acininder : 5%是傳統銀行 純網銀低很多 05/05 18:12
25F：噓 nuwai57 : 你真的借到2.多的信貸，當然恭喜你。現在房貸地板 05/05 18:13
26F：→ nuwai57 : 都2.14%了喔 05/05 18:13
27F：→ g0t24568 : 存款利息還要課稅打8折 05/05 18:14
28F：→ acininder : 你可以去了解一下純網銀的信貸方案 05/05 18:14
29F：→ acininder : 看看他們的條件後再來回覆 05/05 18:15
30F：→ acininder : 對吼 美金定存不算海外所得 那超過27萬扣除額要扣稅 05/05 18:16
31F：→ acininder : 這我沒想清楚 05/05 18:16
32F：→ acininder : 500萬3.2%是16萬 接近門檻 若有其他定存那可能超過 05/05 18:18
33F：推 Eide : 循環應該只有100w 05/05 18:24
34F：推 gest7240 : 看起來不錯啊 但你的金流要穩定 05/05 18:35
35F：→ cowbeyo : 不知道這邊能不能問大家的利率是多少 05/05 18:36
36F：→ cowbeyo : 我是3.1 05/05 18:36
37F：推 alice1967 : 開槓桿的問題不是利率，而是勝率 05/05 19:04
38F：→ bill1478963 : Linebnak2.06-2.6%都有 05/05 19:15
39F：→ Rattlesnake : 可以是可以 不過你只是把未來的錢拿來先投 05/05 19:23
40F：→ Rattlesnake : 後面在還錢的過程中 你每個月進來的一下子就付掉 05/05 19:23
41F：→ Rattlesnake : 然後這時候你看到更好的機會 你就會覺得很幹 05/05 19:23
42F：→ Rattlesnake : 除非你當時投的獲利很好 才能平衡一下 05/05 19:24
43F：→ Rattlesnake : 如果你當時投的三百萬套住 你就會有很長一段時間捏 05/05 19:24
44F：→ Rattlesnake : LP的時間 05/05 19:24
45F：推 ICCompiler : 竹科上班很容易拿到2% 這還是升息後的利率 05/05 19:26
47F：→ YuYuHo : 我總覺得美元定存一定會賠錢 05/05 19:30
48F：推 dragonjj : 靠大家怎麼都這麼低，我的加到現在都4了，哭哭喔 05/05 19:46
49F：推 loopdiuretic: 我也是2.07 可惜去年沒再繼續崩 不然就再貸了 05/05 19:57
50F：→ loopdiuretic: 沒升息前好像1.34吧 有差 05/05 19:57
51F：→ IBIZA : 兩年以前借，利息高過3%的，趕快去問看看能不能轉貸 05/05 22:02
52F：→ IBIZA : 吧，現在要拿2出頭信貸真的不是很難 05/05 22:02
53F：推 Galedo : 上上週核貸，700萬7年2% 05/05 22:36
55F：→ bondbondgood: 1.83再升半碼都沒2 05/05 22:51
56F：推 aria0520 : 純網銀搶市場 殺得比房貸還低 哈哈 05/05 22:54
57F：→ YuYuHo : 我的作法給你參考 05/05 22:59
58F：→ YuYuHo : 信貸500萬買美債20年ETF 05/05 23:00
59F：→ YuYuHo : 用ETF質借100萬，當期貨保證金曝險500萬 05/05 23:02
60F：→ YuYuHo : 利息是負的 05/05 23:04
61F：→ YuYuHo : 如果怕期貨暴倉可以壓少一點 05/05 23:06
62F：→ YuYuHo : 我的作法數值是虛構的，但是操作是真實的 05/05 23:15
63F：→ YuYuHo : 定存無法鎖利，利率反轉，債券會賺，定存會賠 05/05 23:18
64F：推 swgun : 欸 可能要算清楚匯價 你美元實際買入賣出 銀行拿到 05/06 07:33
65F：→ swgun : 的價格不是看報價 05/06 07:33
66F：→ srx47 : 有個疑問，借貸每月都要還款，那要怎麼去分配資金， 05/06 13:17
67F：→ srx47 : 我的做法是針對定存拆分借貸金額，6個月，3個月，留 05/06 13:17
68F：→ srx47 : 2個月現金還貸，還完之後3個月的到期轉成現金還貸， 05/06 13:17
69F：→ srx47 : 6個月的變成3個月，依此類推，不考慮匯差，這樣等 05/06 13:17
70F：→ srx47 : 於是用借貸的錢作套利，但因為本金越來越少，期望 05/06 13:17
71F：→ srx47 : 報酬會降低，有神人有其他方式嗎 05/06 13:17
72F：推 aria0520 : 循環型信貸不用還本金阿 只要付利息 05/06 14:08
73F：推 s1450346 : 弱弱 問一下1.41/300 的1.41怎麼算阿？ 05/06 17:10
74F：推 Mustang428CJ: 看起來有搞頭 05/08 09:24
75F：推 Mustang428CJ: 樓上 1.41萬 = 循環信貸支出11.5萬 + 質押利息5.91 05/08 09:34
76F：→ Mustang428CJ: 萬 - 美元定存收入16萬 05/08 09:34
77F：推 s1450346 : 感謝 樓下大大 回答 您會發財！ 05/08 13:51
78F：推 cj50829 : 它有最低還款比例2%傻眼 06/14 16:15
79F：→ cj50829 : 我借20萬，上次要我還4000 06/14 16:15