作者boombastick (快樂很容易~)
看板Foreign_Inv
標題Re: [新聞] 韋禮安投資美國ETF 只靠3檔買下全世界
時間Tue Aug 11 15:42:56 2020
※ 引述《davidchen329 (懶豬爵士)》之銘言：
1.原文連結：
https://www.ettoday.net/news/20200806/1778499.htm
這邊提到：
「VTI加VEU的組合，等於投資全世界股市，BND則是美國整體債券市場。」韋禮安分析。而
現年33歲他，
股債比約7比3，投資3年下來平均年賺約7%。
我發現不同的書說法略有差異，股債均衡某個程度是為了降低風險，透過債的低風險
降低整體投資組合的風險度從而讓投資人可以有比較高的容忍度，比較不會做出非理性
的動作，那我可不可以說如果我確定自己不會做出非理性的反應（砍在阿呆谷），
那是不是應該要100%持有股票比較好(100% VTI for example)，有的書說50/50，有的
書（漫步華爾街）說根據年紀比例不同，有的書說年輕人應該全股票，這個想請教大家
的想法！最近想透過複委託買入VTI，我在ＦＴ已經有平衡了，如果複委託的部分短期
不打算動它，是不是應該全股票比較好？（複委託再平衡成本感覺太高了）
1F：推 Delisaac: DRIP是給超級大忙人用的 有誰真的連登入買進的時間都沒 08/11 12:18
2F：→ Delisaac: 有? 08/11 12:18
我倒不這樣想，因為人性難以控制，利用drip機械化再買入，可以把人的因素降到最低
我的台股配息下來要在買入就會想是要早點買還是晚點買，如果考慮過多其實就是在
time the market了，我的VTI/VNQ/BND就真的完全不用管什麼時候配息，反正drip會
幫我處理好，只要不要手癢亂賣股票就好！
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※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 111.250.128.97 (臺灣)
※ 文章網址: https://webptt.com/m.aspx?n=bbs/Foreign_Inv/M.1597131778.A.B53.html
※ 編輯: boombastick (111.250.128.97 臺灣), 08/11/2020 15:43:33
3F：→ avigale: 所有人在變得不理性之前原本都是理性的, 建議最多90%. 08/11 15:54
4F：→ avigale: 複委託的話低風險的部分用定存+現金規劃就好了. 08/11 15:56
5F：→ avigale: 根據年齡調整低風險資產比例只是個粗略的建議, 實際需要 08/11 15:58
6F：→ avigale: 多少要看每個人的情況, 只是通常風險承受度會隨年齡下降. 08/11 16:01
7F：推 map123: 100%股票不一定會贏8/2股債呀 08/11 16:03
8F：→ LoveMentori: 100%股票在退休時如果是多頭會爽歪，空頭哭歪 08/11 16:06
9F：→ LoveMentori: 不過依照歷史短空長多的股市慣性，空頭可以用儲蓄渡 08/11 16:07
10F：→ LoveMentori: 過 08/11 16:07
11F：→ LoveMentori: 所以100%股票不是不行，但身上至少要有可用兩、三年 08/11 16:08
12F：→ LoveMentori: 的緊急預備金 08/11 16:08
13F：推 RXIJDIL: 基本上就是看你自己，你真的能在熊市時不做賣出，那100% 08/11 16:12
14F：→ RXIJDIL: 或是9:1 我覺得差異不大。 08/11 16:13
15F：→ RXIJDIL: 以上是在累積階段，至於提領階段考量多。100%股不一定好 08/11 16:13
16F：→ boombastick: 所有的人在不理性之前都是理性的！這句話有打到我的 08/11 16:14
17F：→ boombastick: 點！講得太好了！ 08/11 16:14
18F：→ Altair: 很多人都是從投資變投機的 XD 08/11 16:17
19F：推 awss1971: 100％理性??我知道我不可能做得到 08/11 16:27
20F：推 LoveMentori: 全丟AOA然後開drip啊，每年只打交易一次，只買不賣， 08/11 16:44
21F：→ LoveMentori: 這樣近乎100%理性 08/11 16:44
22F：推 RXIJDIL: 我認識一些朋友就是樓上的做法, 每年再平衡一次足夠了 08/11 16:45
23F：推 f11IJ: 去看點書吧 股債90/10的報酬率比100%股票好，標準差也較小 08/11 17:09
24F：→ avigale: 不要過度重視再平衡可能帶來的報酬, 這東西有好有壞, 08/11 17:38
25F：→ avigale: 再平衡主要是控制風險的手段, 績效被影響是副作用. 08/11 17:39
26F：推 RXIJDIL: f大，那是要看你取得時間區間。不過我是認同9：1當然會優 08/11 17:51
27F：→ RXIJDIL: 於100%股，但我認為長期持有不擇時進出比這些都還重要 08/11 17:51
28F：推 VitaminY: 金融海嘯來臨時，有買債的人能賣掉一些債加碼股市 08/11 18:03
29F：推 eric455156: 樓上正解 08/11 18:19
30F：推 RXIJDIL: 股災時再平衡的確有好處，但考量到樓主複委託的情況下， 08/11 18:42
31F：→ RXIJDIL: 再平衡的成本應該很高 08/11 18:42
32F：→ RXIJDIL: 當然添加新的資金再平衡例外 08/11 18:44
33F：推 map123: 長期投資每個人看的角度不一樣 08/11 20:06
34F：推 map123: 複委託有個小確信就是，高信評債券會退稅 08/11 20:08
35F：→ map123: 退稅的錢幾乎都可以多買賣一次30萬的成本了 08/11 20:09
36F：推 rainsilver: 不同區間 不同的股債比各有勝負 08/11 20:18
37F：推 buji: 人往往會高估自己抵抗風險的能力 08/11 20:34
38F：→ boombastick: 感謝各位回覆，學到了不少！平衡還是有其必要性！ 08/11 20:52
39F：推 Ischolar: 可以去看「長線投資之道」，該書作者是不買債券的。如果 08/11 21:10
40F：→ Ischolar: 你風險承受度高，可以100%投入 08/11 21:11
41F：推 shimax: 其實今年三月就是很好的風險容忍度試金石XDD 08/11 22:43
42F：推 buji: 今年三月崩盤的時間短了點。若拉長到3個月以上，會很煎熬 08/11 23:41
43F：推 davidchen329: 100%股 不一定會贏股+債 有歷史數據的 08/12 00:06
44F：推 chienshih: 100%股相對簡單暴力，前提是心裡承受得了上下波動 08/12 07:31
45F：推 ken812025: 4 你可以年歲大時再慢慢調整債的比例 08/12 07:51
46F：→ ken812025: 不過個人經驗是 還是下場後才知道自己會不會砍在阿呆 08/12 07:51
47F：→ ken812025: 谷 haha 08/12 07:51
48F：推 ck326: 不下場前都講假的，實際下場操作才知道自己的心理承受程度 08/12 08:11
49F：推 buji: 對。而且10萬能承受50%損失,不等於千萬也能 08/12 10:31
50F：推 Skabo: 除非你買完就不加入新的資金 DRIP才可以幫你機械化處理 08/12 11:24
51F：→ Skabo: 當你每年會投入新資金時 你人性考驗在新資金這邊怎麼買 08/12 11:25
52F：→ Skabo: 所以除非你買完就不碰那個帳號 不然考驗都在 08/12 11:25
53F：→ Skabo: 個人從投資開始就幾乎都是100%股票 覺得沒想像中煎熬XD 08/12 11:33
54F：推 ck326: 我也是阿，只有一開始的一個月會煎熬，後面都放飛了 08/12 14:03
55F：→ lovebridget: DRIP你還是能登入帳號買賣阿 是有啥用 08/13 01:18
56F：→ lovebridget: 帳號密碼給我改掉 不給你登入 才有用吧 08/13 01:19