作者dojob (友情歷久一樣濃)
看板Foreign_Inv
標題[請益] AOA資產配置疑問
時間Tue Jan 8 12:15:48 2019
大家好
近年對全球被動投資很有興趣，得知Portfolio Visualizer作回測後，發現AOA長期報酬
竟然比VT BND股債8：2的報酬好，但AOA內扣費不是較高嗎
1.這報酬已有算入內扣費用？
2.殖利率AOA稍低，考量到美國股息稅，是否AOA是更佳選擇？
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1F：→ yu830913: 有算啊 01/08 13:04
2F：→ yu830913: 你用那個跑，因為BND+VT你沒有每年再平衡，差別再這。 01/08 13:04
3F：→ yu830913: 你要比較的話，應該是AOA跟那兩個每年再平衡比，才有意 01/08 13:04
4F：→ yu830913: 義 01/08 13:04
5F：→ dojob: 忘了補充，這是有再平衡的結果 01/08 13:09
6F：推 love942cg: AOA回測的確比再平衡的VT跟BND好 01/08 14:03
7F：推 sgxm3: 回測也只有十年左右而已，不代表以後依然如此吧？ 01/08 15:53
8F：→ ffaarr: aoa跟 vt+bnd的配置內容本來就不同啊。績效當然也不同。 01/08 15:55
9F：推 kaigami: 配置沒有完全一樣。如果是用複委託，考慮手續費/低消 Aoa 01/08 16:30
10F：→ kaigami: 確定是一個解 01/08 16:30
11F：推 kaigami: 不過過去績效從來不代表未來績效，過去績效不適合拿來當 01/08 16:32
12F：→ kaigami: 選擇標的的唯一解 01/08 16:32
13F：推 kaigami: 內扣是直接反應在股價上的，所以問題1的答案是肯定的， 01/08 16:35
14F：→ kaigami: 有錯再請指正。 01/08 16:35
15F：→ dojob: 簡易標的 自動再平衡 歷史績效還很好 有點訝異XD 01/09 09:35
16F：→ dojob: 會不會是reit影響的績效.. 01/09 09:39
17F：推 zon: 投一年了，應該是會再投下去…只是買在高點，有點傷… 01/09 13:52
18F：→ Littlechozy: 差異會不會來自於再平衡的時機點，AOA是在十月底 01/09 19:54
19F：→ Littlechozy: AOA在每年的十月底執行再平衡 01/09 19:55
20F：→ redlance: 印象中是AOA的那幾支股票ETF標的在某幾年的績效比V家高 01/09 23:03
21F：→ onno: AOA美股比例比較高，可能是這樣近十年績效較優 01/09 23:14
22F：推 LTpeacecraft: 支持樓上看法，這十年回測，美股比例影響不小，另 01/10 17:36
23F：→ LTpeacecraft: 外再平衡好像改成一年二次了，網路有分享 01/10 17:36