作者flypenguin (企鵝)
看板ForeignEX
標題[閒聊] 風險報酬比
時間Thu Jul 23 09:06:51 2015
前幾週有幸參加一個 trader 的聚會。
聽到幾個有趣的數字，大家可以把自己的交易記錄拿出來看看符合哪個階段。
如果是投資者就無視吧，以下都是在談短線進出以獲取價差為主的投機交易者。
1.在交易機構裡，一定是先談風險控制，有風險控制才有資格談報酬。
我們是人不是神，不可能勝率 100%，每次看錯時如何把損失壓到最低是第一個課題。
市場永遠不缺賺錢的機會，但是當機會來時你還有多少資金可投入？
2.假設風險固定為 1，一般投機者的風險報酬比約為 1:0.5 ~ 1:0.8。
也就是長時間累下來，本金是慢慢減少的。
原因大抵有二：
Ⅰ.小賺大賠，用大停損去坳勝率，有獲利又抱不住。
舉個例子，承受 50 點的風險，卻只賺 20 點就跑。
停損一次要獲利幾次才補得回來？
Ⅱ.過度交易，停損次數過多。很多時候明明不是好的場進點，卻還是有賭賭看的心理。
3.風報比若能做到穩定 1:1.5，已經有資格拿著對帳單去自營交易部應徵。
不過能做到 1.5 的人不會滿足於自營的薪水，所以流動率超高 XD
4.若能做到穩定 1:3，在一個 team 裡面讓你操作上億資金不是問題。
PS.這風報比怎麼算，至少考慮三個因素：勝率、停利期望點、實際停利(損)點。
但詳細的計算他們內部都丟給程式去跑，所以也沒人確定比重如何。
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人の運命は，９９パーセントまで，あらかじめ決まっておる…
じゃが，殘り１パーセントに，未來があり，夢がある…
人はその１パーセントをこうよぶ…『
希望』と…
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1F：推 Sueo: 推好文 擬定好的交易策略很重要 07/23 09:13
2F：推 foreverwhat: 推 想試算看看 哈 07/23 09:18
3F：推 tomliu1923: 感謝飛大分享專業心得 07/23 09:20
4F：推 sorakuma: 謝謝飛大分享，trader的聚會聽起來好酷喔，飛大被挖角？ 07/23 09:33
5F：→ sorakuma: 唉，我也知道自己的缺點，雖然勝率還可以，但是看到反彈 07/23 09:34
6F：→ sorakuma: 點想加碼就是開不了倉 QQ 然後進場之後明明訊號還沒改變 07/23 09:34
7F：→ sorakuma: ，就急著要出場，後面放掉好多獲利，看得到吃不到...T-T 07/23 09:35
8F：推 Sueo: 同熊熊大大 心態修煉真的很重要 繼續努力中 07/23 09:43
9F：→ flypenguin: 我不夠格 XD 是誤打誤撞剛好有認識的帶我去 07/23 09:55
10F：→ flypenguin: 真的打破很多想像，他們追求的不是高風險高報酬 07/23 09:55
11F：→ flypenguin: 而是低風險穩定的獲利，高報酬是老天爺賞給你的 07/23 09:56
12F：推 jesusislord: 推低風險穩定獲利 07/23 09:59
13F：推 foreverwhat: 謝企鵝大又幫我上一課 07/23 10:02
14F：推 gn00291010: 很多時候明明不是好的場進點，卻還是有賭賭看的心理。 07/23 10:06
15F：推 djo: 再多的獲利，比不上一次的高風險爆倉，當然是低風險為主 07/23 10:25
16F：推 oliveya: 我相信。 07/23 10:56
17F：→ oliveya: 因為前面摔很多，到最近才漸漸的下單能掌握停損以及停利 07/23 10:57
18F：→ oliveya: 之前爆倉兩次了～最近才漸漸心情淡泊的下單以及獲利 07/23 10:57
19F：推 nippleking: 我覺得風報比還要考慮持有時間 07/23 11:11
20F：推 bug945: 請問所謂1：1.5這是什麼意思呢？可以再說明白點嗎？還蠻 07/23 11:18
21F：→ bug945: 有興趣了解的 07/23 11:18
22F：→ flypenguin: 假設你的常態停損是 1，常態獲利要有 1.5 07/23 11:21
23F：→ flypenguin: 用白話一點說，停損 50 點，停利要 75 點 07/23 11:23
24F：→ flypenguin: 當然還考慮到勝率跟行情變化，不是每次都抓 1.5 這麼 07/23 11:31
25F：→ flypenguin: 簡單 07/23 11:31
26F：→ flypenguin: 非專業投資人就是拿出你的月對帳單看兩個重點 07/23 11:32
27F：→ flypenguin: 1."每次"獲利點數有沒有大於虧損點數 07/23 11:32
28F：→ flypenguin: 2.獲利次數是不是大於虧損次數 07/23 11:33
29F：推 bug945: 原來是這樣，受教了^^ 看來得好好反省自己的作單方式了 07/23 11:39
30F：推 papayapa2: 先推再看 07/23 11:41
31F：推 bug945: 再請問一下，一般說停損50點，是指500點嗎？還是就50點呢 07/23 12:31
32F：→ bug945: ？因為似乎有些表示50點，但實際上卻是500點@@ 07/23 12:31
33F：推 moi86: 這邊講的應該都是pip，你講的500是point。 07/23 12:35
34F：推 Kiiroitori: 路人甲推推( ^ω^) 07/23 12:53
35F：→ flypenguin: 歐元 1.0950 → 1.0900 五十點 07/23 13:11
36F：推 lee7317: 推。讓我想到以前剛學FX時聽到的「バルサラの破産確率」 07/23 15:29
38F：→ lee7317: 假設勝率5成,損益比1(停損停利點數相同),99%會破產～ 07/23 15:30
39F：推 kelco: 就說歐元會耍婊 07/29 21:12
40F：推 Sueo: 我被錶了！！！！ 08/01 11:35