作者NMSL777 (给酷)
看板Foreign_Inv
标题[请益] IB融资相关问题
时间Mon Oct 25 01:01:33 2021
一直以来都是富邦跟FT用户
直到看到Lifecycle investing後,整个眼界大开马上跑去开IB
但说真的是在复杂..
1. 首先想请教我若想用融资方式买指数,使用保证金帐户就ok了吗?
2. IB被强制平仓是当剩余流动资产(Excess Liquidity)<0,还是看margin rate呢?
3. 我的认知是IB看的是总帐户的资讯,但在板上有看到一说是买VWRD融资时,margin rate 会视市况变动,导致强制平仓。
4. 如果想用IB追踪指数开杠杆,是否可以选择买VWRA,还是有什麽潜在问题须考量,导致必须买VT, 或甚至用ETF开杠杆不是好事情?
查了一整天资讯,但还是无法把知识关联,必须再请前辈指导了
非常感谢!
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1F:推 daze: 你想要开多少杠杆? rule of thumb: 开3倍用杠杆ETF,开2倍用 10/25 07:54
2F:→ daze: VT,开1.5倍以下或许可用VWRA 10/25 07:55
3F:→ daze: 或者期货也是一种选择 10/25 07:56
4F:推 daze: 我没有持有VWRA。以SWRD来说,今年内有2次被调回100%。 10/25 08:03
5F:→ daze: 因为我主要用期货拿杠杆,SWRD调整margin对我没有太大影响 10/25 08:04
6F:推 daze: 是说最近Lifecycle investing怎麽好像突然开始流行起来... 10/25 08:12
7F:→ daze: 建议要有赔光也能接受的心理,再考虑要不要开杠杆 10/25 08:14
8F:→ slchao: 请问margin rate = maintenance margin requirment吗?? 10/25 08:46
9F:→ slchao: 调回100% = 杠杆倍数为0 ?? 10/25 08:47
11F:推 p99665411: 生命周期投资的威力是发生在未来,谁都不敢保证未来10 10/25 10:11
12F:→ p99665411: 年20年会不会碰到超级大崩盘,即使是VT也要小心 10/25 10:11
13F:→ duriel3313: 我最近也在安排类似的规划 MMR突然提高主因是流动性 10/25 10:15
14F:→ duriel3313: 不足或预期变动大,要开IB的融资我全部都选美股非英股 10/25 10:15
15F:→ duriel3313: 就是因为融资维持率的问题 英股都高非常多 10/25 10:16
16F:推 Delisaac: 一进场就杠杆开好开满应该会很惨,应该是要逐年慢慢加上 10/25 10:18
17F:→ Delisaac: 去,要走这套的真的要读懂书中的概念 10/25 10:18
18F:→ Intension: 请问在股灾期间如去年,买vt融资维持率是多少,谢谢 10/25 10:23
19F:→ yu830913: 调回100%就是不能开 10/25 12:06
20F:→ willism: 1. Reg T帐户以上即可。2. 如保证金帐户,只看剩余流动 10/25 12:21
21F:→ willism: 资产。3. 因市况导致风险增加,IB会调高margin rate,导 10/25 12:21
22F:→ willism: 致保证金增加,你的剩余流动资产自然就变少。4. 版友已 10/25 12:21
23F:→ willism: 有说明 10/25 12:21
24F:推 tomap41017: 这样看来开融资的话英股并不是个好选择? 10/25 12:25
25F:→ willism: margin rate,一般讲的都是维持保证金。初始只和购买相 10/25 12:30
26F:→ willism: 关。 10/25 12:30
27F:→ willism: 搜本版文章,VWRD的margin rate变更,2019/3/25调为100% 10/25 12:35
28F:→ willism: (不能开杠杆) 10/25 12:35
29F:→ willism: bogleheads网站有网友跟IB聊过,说是因为交易量太低,所 10/25 12:39
30F:→ willism: 以...慎选标的吧。 10/25 12:39
32F:→ yu830913: 如果如w大说vwrd曾经100%,感觉用IB开杠杆也真的有风险 10/25 12:40
33F:→ yu830913: 那好像还是用期货抓两倍杠杆比较保守 10/25 12:40
34F:→ yu830913: 或是如果要开杠杆,宁愿牺牲英股优势当作利息费用改美股 10/25 12:42
35F:推 Latte7: 我开三倍 用leverage 10/25 13:14
36F:推 Latte7: leverage ETF 10/25 13:17
37F:推 Latte7: 有版友跟我一样觉得有QE的年代,很难大崩盘吗 10/25 13:20
38F:推 Latte7: 这次FED大QE,结果经济衰退时间近六十年最短,以後照做 10/25 13:24
39F:→ Latte7: 大家皆大欢喜 10/25 13:24
40F:推 Intension: 我也觉得,股灾後qe,经济好後升息,下次股灾再来一次 10/25 13:35
41F:→ Intension: 循环,美企业也是强者恒强,感觉很难再出现2000年那种 10/25 13:35
42F:→ Intension: 泡沫,2008次贷就难说 10/25 13:35
43F:→ ffaarr: 历史上每次大多头都会有很多人觉得这次不一样。 10/25 13:56
44F:→ willism: 杠杆ETF可能会跌到回不去,要有策略 10/25 14:26
45F:→ yu830913: 那有人知道VT去年大跌时候保证金多少吗? 10/25 14:28
46F:→ yu830913: 调整到多少 谢谢 10/25 14:28
47F:→ Intension: +1,另外想知道vti去年和2008保证金额度,是100%吗? 10/25 14:29
48F:推 Latte7: willism 大,可以分享策略吗??? 10/25 15:13
49F:推 hungdino: 为什麽感觉大家没有好好分开 10/26 21:54
50F:→ hungdino: Regulation T 和浮动保证金的差异 10/26 21:54
51F:→ hungdino: 初始/维持:前者是 50%/25% 10/26 21:54
52F:→ hungdino: 後者是可以有更高的杠杠率但是保证金要求是浮动的 10/26 21:54
53F:→ hungdino: 我是用前者(IB 保证金帐户)买入 150% 本金的 VWRA 10/26 21:54
54F:→ hungdino: 後者就要麻烦其他大大说明实际操作了 10/26 21:54
55F:推 yu830913: 所以楼上h大意思是,如果保证金帐户一律都是50%/25% 10/26 22:47
56F:→ yu830913: 就算市场大跌时候也是? 10/26 22:48
57F:→ yu830913: 只有投资组合保证金帐户(11万)才是看31.25%/25%?? 10/26 22:49
58F:→ hungdino: 我的理解是保证金水位来说 10/26 22:51
59F:→ hungdino: 保证金帐户是固定,投资组合帐户是浮动 10/26 22:51
60F:→ hungdino: 若有错再麻烦大大指正 10/26 22:51
61F:→ yu830913: 如果真的固定,拿来开VWRA好像真的也行 10/26 23:03
62F:推 yu830913: 但我自己算一下初始保证金,VWRA还是用31.5%计算耶 10/26 23:13
63F:→ yu830913: 刚刚稍微研究一下不晓得我有没有误会 10/26 23:41
64F:→ yu830913: 感觉Reg-T保证金50%,可以开两倍好像是隔夜部分? 10/26 23:42
65F:→ yu830913: 盘中还是看IB对各股票规定吧? 如果真的调高100% 10/26 23:42
66F:→ yu830913: 隔夜不会被清算,但盘中会被清算,不晓得有没有误解 10/26 23:42
67F:推 yay0909: RegT的保证金在波动大的时候券商也可以随时调高的 10/27 01:33
68F:推 bboman: 楼上讲的才是对的,去年选前IB就把RegT调高到67.5%/33.75% 10/27 05:31
69F:推 bboman: RegT只是法规规定最少要50%,卷商可以根据风险随时提高 10/27 05:35
70F:→ Delisaac: 券商可以调整保证金成数不是应该是常识吗 10/27 13:41
71F:推 hungdino: VWRD 过低流动性,针对特定标的无法用保证金交易以外 10/27 15:05
72F:→ hungdino: 有哪些时候 IB 调整过 Regulation T 帐户的维持率吗? 10/27 15:05