作者rayisgreat (在過往中無盡徘徊)
看板Foreign_Inv
標題[請益] 看到英股有關於台灣市場ETF
時間Mon Feb 20 12:10:06 2023
如題，原本在用 justETF 網站
查大家熟知的幾個英股 ETF 的一些資訊
心血來潮（?）打了 TAIWAN 試試看
https://imgur.com/IfhwLxG
出現了四個結果，後面三個費用率太高先不談
看到第一個費用率是 0.19%，點進去看了下資訊
Franklin FTSE Taiwan UCITS ETF
Ticker FRXT ； Fund currency USD
Underlying Index：
FTSE Taiwan 30/18 Capped Net Tax Index
Ongoing Charges：0.19%
Inception/Listing：Date 21 March 2022
Distribution policy：Accumulating
Fund domicile：Ireland
--
看來是去年才上架的 ETF，成立還不到一年
Total Net Assets 才 2.2 mUSD 左右
追蹤指數為：FTSE Taiwan 30/18 Capped Net Tax Index
The FTSE Taiwan 30/18 Capped Index represents the performance of Taiwanese
large and mid capitalization stocks. Securities are weighted based on their
free float-adjusted market capitalization and reviewed semi-annually.
To limit over concentration in any single security, constituents are capped
quarterly so the largest company’s weight does not exceed 30% and any
remaining company weight does not exceed 18%.
追蹤的指數規範是有對單一個股上限做設定
再比對了下國內的幾個台灣市場 ETF 與持股
名稱 元大台灣50 元大摩臺006203 永豐臺灣加權006204 FRXT
指數 臺灣50報酬指數 MSCI臺灣指數 發行量加權股價指數 如上方
持股 50 88 951 115
數
費用 0.46 0.45 1.17 0.19
前十 台積電 47.9 台積電 43.31 台積電 25.69 台積電 31.16
持股 鴻海 4.55 鴻海 4.19 聯發科 3.59 鴻海 4.54
聯發科 4.08 聯發科 3.68 中華電 2.64 聯發科 4.07
台達電 2.39 聯電 1.95 台塑化 2.49 台達電 2.39
聯電 2.18 台達電 1.91 鴻海 2.18 聯電 2.18
富邦金 1.7 富邦金 1.51 美時 1.8 富邦金 1.69
中華電 1.64 中華電 1.44 聯電 1.43 中華電 1.63
南亞 1.63 中信金 1.35 台灣大 1.41 南亞 1.62
中信金 1.58 中鋼 1.26 南亞 1.4 中信金 1.58
中鋼 1.49 台塑 1.25 中鋼 1.29 中鋼 1.49
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看起來持股確實差不多，台積佔比也被鎖在 30% 上下
註冊地 Ireland（應該跟常見的英股一樣少稅賦問題）
追蹤方法是 Full Replication
我知道這種 ETF 最大問題是規模&交易量的部分
畢竟這支 ETF 也是去年才成立的
只是沒想到國外管理費可以開到只有 0.19%
（或者說台灣 ETF 管理費怎麼都那麼高= =？）
想詢問板上前輩有對 FRTX
這種 國外發行的台灣市場 ETF 是否有研究
除了 ETF 本身規模上的風險外還有嗎？好奇
謝謝
--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 49.217.65.26 (臺灣)
※ 文章網址: https://webptt.com/m.aspx?n=bbs/Foreign_Inv/M.1676866210.A.272.html
1F：推 daze: 主要問題是股息有21%的股息稅。 02/20 12:17
原來如此，沒想到還有這一塊
所以同樣道理像 VWRA 持有 1.7% 台灣市場的股票
這 1.7% 的持股也是會被扣 21% 的股息稅對吧？
2F：推 daze: 對。VWRA的台股也有21%稅率。順帶一提，盧森堡註冊的ETF， 02/20 12:31
3F：→ daze: 台股股息稅則是15% 02/20 12:31
了解，感謝回覆~~~
本想說管理費那麼低，說不定也是可考慮的選項
但計入股息稅後，費用上的優勢就消失了
真希望台灣發行的市場 ETF 費用能再降低些 @_@
※ 編輯: rayisgreat (49.217.65.26 臺灣), 02/20/2023 12:36:54
4F：推 daze: 綜合所有費用，投資台股費用最低的方式，應該還是台指期。 02/20 12:38
5F：→ daze: 覺得台積電太多的話，搭配放空一點小台積電期貨好了 02/20 12:38
6F：→ daze: 我自己是有在用台指期，但沒有放空台積電。 02/20 12:40
7F：→ hicoy: 推台指期 只有交易稅 還能吃逆價差 02/20 13:02
8F：推 gurodingli: 台指期可長期持有嗎？ 02/20 13:10
9F：→ flypenguin: 其實你拿 006208 來比就好了，元大就長期寡佔不想降 02/20 13:53
10F：→ flypenguin: 可以，台指期無限轉倉是最低成本的指數投資。 02/20 14:03
11F：→ flypenguin: 台指期又長期有逆價差保護。 02/20 14:03
12F：→ flypenguin: 台股淺碟市場，硬要 ETF 去持有全市場成本非常高。 02/20 14:06
13F：→ flypenguin: ETF 能抓前 100 大我覺得就夠了。MSCI 好像只有 87 檔 02/20 14:06
14F：→ flypenguin: 我是用 0050 抵繳保證金 + 台指期多單無限轉倉。 02/20 14:07
15F：推 yenyikoto: 請問無限轉倉是在結算前迅速平倉再買入下一期的期貨嗎 02/20 19:30
16F：推 ErnestKou: 每月轉還是九個月轉一次都可以 02/20 19:32
17F：→ ErnestKou: 其實有的券商有提供自動單可以一鍵轉倉 02/20 19:33
18F：→ flypenguin: 有跨月價差單能掛；平倉當月，建倉遠月能一單完成。 02/20 19:49
19F：推 daze: 我是用跨月單，三個月轉一次。 02/20 20:11
20F：推 ErnestKou: 三個月轉跟每個月轉好像也不能說哪一個一定可以吃到更 02/20 21:53
21F：→ ErnestKou: 多逆價差？ 02/20 21:53
22F：推 daze: 逐月轉似乎是比較賺。三個月轉比較方便。 02/20 23:21
24F：→ BLUESKY101: 我啊 無腦轉倉年初到現在 沒輸過 02/20 23:27
25F：→ flypenguin: 沒特意去算怎麼轉比較多 XD 我是每月轉比較不會忘記 02/20 23:44
26F：推 daze: 我主要是因為MES是三月轉，台指期就順便。 02/20 23:49
27F：推 BLUESKY101: 台指期多單就當etf存就好 目前我覺得是世界上最簡單 02/21 01:36
28F：→ BLUESKY101: 的商品XD 02/21 01:36
29F：→ BLUESKY101: 如果遇到像去年空頭年的話我就逢低千點加碼 02/21 01:37
30F：→ Gyin: 台指我現在也是三個月轉一次 但改成逐月轉好像比較好? 02/21 14:50