嗨大家 阿肥是另一个码农阿肥啦 阿肥觉得现在的重点是谁能「真正」靠AI赚钱 电力基建 晶片硬体 这些公司都可以 只要应用端还有钱钱大家都可以继续爽 最新的GPU租赁商就比较辛苦一点 这是一条非常硬的路 而且传统云服务商也有类似的技术 他们的优势大概就是跟黄把拔关系 比较好 缺点是传统云的口袋深很多 但本肥的重点是应用端究竟有谁能靠AI赚钱 传统软体盈利的三本柱 推荐 广告 搜寻 都能使用LLM降本增效 而这些都是FANG的主要收入来源 你可以想像这些公司里面各有一万个阿肥工程师在想办法把LLM套进这些系统去挤更多钱 目前看起来是成功的 所以 FANG 也没问题 但是对於其他软体商 AI到底怎麽样才能让他们赚更多钱就是问题了 （凭空想像 本肥没很认真看过赛把拔的财报） 如果今天赛把拔用AI把Slack功能变得更好一点点 然後叫大家付更多钱 会有多少人买单？ 所以很多公司现在还在资本支出去寻找获利模式的阶段 而且已经烧一两年的钱了 本肥最近也在看一些偏新创的小盘股 虽然这几天被杀到油都喷出来了 但还是审慎乐观 目前觉得可以寻找的公司条件是 什麽功能是在LLM出来前做得不够好 现在套上他才能达成的功能 这些公司比较有可能在这波浪潮中变大变大 不过最近盘面比较紧张 大家还是要小心嘿 ※ 引述 《LDPC》 之铭言： : 这边有几片拼图 每个人拼出来的未来远景不太样 取决你怎样去拼这未来 : NVDA/AVGO/AMD/Googl 晶片 : 云基建: ORCL/CRWV/AMZN/MS : 电力 <- 现在可以看得出来这硬体建电力跟云基建设速度跟不上上面晶片扩张 : 过度杠杆 资金断链也许会发生 毕竟基建跟软体不一样 是一个很长的建设过程 : : 而最重要的一个拼图是在应用层这边 : 应用层: Vertical AI 和巨头生态系 : : 大部分的人焦点都放在巨头生态系 但支撑整个AI未来利润是Vertical AI这环节 : 这环节就是SAAS 是面向企业相关 作为在这边的工作者 每个礼拜都可以看到ARR营收 : 那玩意是真的 你可以找现在资金投注者的方向 作为另外一个拼图 只要你有心去查ARR : : 旧金山CalTrain 越来越多从矽谷湾区 去旧金山AI新创城 : 现在的情况有点像是大Internet起来 各种应用层开始蓬勃发展 : : 而中国也开始照抄所有在美国赚钱的Vertical AI领域 很快其他国家也会开始照抄 : 就像当年百度抄Google QQ抄Facebook 中国的Vertical产业现在展现的比美国更快 : QQ 这跟Horizonatal AI不一样 横向的是着重在基础模型 和AI智能这种 比如御三家 : : 而Vertical则是着重在整个系统整合和应用特殊场景数据收集 : 这边的收入目前成爆炸性成长 老黄财报其实有讲 但他只讲公司 : 没给Vertical AI这关键字 : : 等到韩国或欧洲数据中心完毕 韩国的Naver (对应美国的Google)都预期会切入这种 : Vertical AI产业 : : 而这些讯息大部分你得透过很多拼图去慢慢拼出来 大体方向还是不变 是生产工具改变 : 但至於会不会帮助人类 不好说 我对未来的看法就像柯洁一样 : 我们在职业上只是多了个竞争者 AI 因此买些AI股票是对冲你未来新产业好办法@@b : : 如果你拼出来的拼图是AI泡沫 QQ 没关系 台湾有农地 我们一起回家种田吧 --

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