作者rfynw (得之於人者太多)
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标题Re: [标的] 房贷增贷出来的钱100% 0050或是50%买正2
时间Sat Sep 6 13:17:18 2025
※ 引述《foxconn1080 (鸿)》之铭言：
虽然我不是高手，但还是分享一下自己的作法：
本人目前资产负债及投资部位：
流动负债：信贷160万(2.185%)、150万(2.2%)
流动资产：台币定存300万(2.2%)、200万(2%，到期後会转5%美元定存)、16万美元定存(5
%)、80万高利活存(约2%)、期货保证金250万
投资部位：20口小台 + 一些选择权部位（有兴趣可以参考之前的文章）
投资策略其实很单纯：
利用小台低保证金、高杠杆的特性去调整曝险（100%~300%），目前大约200%。
长期转仓参与大盘走势，搭配选择权做择时 SC、BP 避险。
多余的流动资产全放定存，行情大到需要补保证金时，就用定存质借出来补，回档再出金
还掉，所以不太需要担心断头问题，优势是同时参与大盘成长，还能拿到接近本金 5% 的
定存利息。。
介绍一下定存质借：
不必解约定存就能借钱出来。
我用的是汇丰：台币借台币额度 95%，外币借台币额度 80%，利率均为2.495%。
对行情的看法：台股目前应该还是震荡偏多，做空的朋友有赚要记得跑，不然哪天被硬轧
空可能会损失参重。
以上浅见，供原 po 参考，以上仅为个人操作分享，不代表任何投资建议，盈亏请自行负
责。
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※ 发信站: 批踢踢实业坊(ptt.cc), 来自: 101.9.103.94 (台湾)
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1F：推 winner1 : 汇丰需要1000万的vip才能借吧？09/06 13:18
定存2.2%和2%的确是要300w的vip才能存，质借应该是没有限制
※ 编辑: rfynw (101.9.103.94 台湾), 09/06/2025 13:21:17
2F：推 johnsonhoj : 谢谢分享 09/06 13:21
3F：推 childay : 信贷2.185太强了 09/06 13:25
一银的公教信贷基本上信用无瑕疵应该都借得到
4F：推 winner1 : 了解，感谢分享！09/06 13:29
5F：推 jack1218 : 请问能借日圆吗09/06 13:30
有很多种外币，可以google去官网看看
※ 编辑: rfynw (101.9.103.94 台湾), 09/06/2025 13:35:34
6F：→ perlone : 正2等回测月线再买 现在再等等09/06 13:36
7F：推 gwboy : 美元定存5%是哪家?时间多久? 09/06 13:45
8F：推 gwboy : 期货户头就平常维持10倍?跌多少就会想补保证金?09/06 14:04
低於80%就补到100%
9F：推 tpta45855 : 直接正二就好了搞那麽复杂09/06 14:58
两年後再来看看有没有比正二报酬高
10F：推 wiggyc : 请问美元定存5%哪家？09/06 15:06
汇丰、王道，再挑一间第三间接近五%的，三间银行轮流当新资金存
※ 编辑: rfynw (101.9.103.94 台湾), 09/06/2025 15:20:53
11F：推 z5041 : 谢谢分享 请问四月股灾的时候这个策略状况如何?09/06 15:51
状况如何要看当下的杠杆开多大，开一倍就是-25%，开两倍就是-50%，三倍的话应该就断
头了
我只能分享我三月的时候净资产大概快五百多，四月股灾剩三百，目前九百左右
其实这也不算什麽策略，就只是差不多的本金在投资大盘的同时，还可以多蹭一些定存利
息而已
※ 编辑: rfynw (101.9.103.94 台湾), 09/06/2025 16:23:54
12F：推 insa227 : 您好 请问台币定存是哪家的 09/06 16:34
汇丰和王道都可以，如果有要质借就是汇丰
※ 编辑: rfynw (101.9.103.94 台湾), 09/06/2025 16:54:00
13F：推 d2623 : 流动负债不是一年内偿还吗?信贷算吗? 09/06 17:18
反正就是负债，应该不是很重要
14F：推 on32 : 能抗过3月 厉害了09/06 17:19
15F：→ on32 : 更正 扛过4月很强 然後又快翻倍 恭喜09/06 17:20
曝险控制好就能长期投资了
16F：嘘 awanderer : 说真的，你忙了半天真的是瞎忙，正二还没有断头的 09/06 17:42
17F：→ awanderer : 风险09/06 17:42
正二教天下无敌！
※ 编辑: rfynw (101.9.103.94 台湾), 09/06/2025 17:55:25
18F：推 gwboy : 低於80%补到100'是什麽意思？这样大盘等於回档多少 09/06 18:10
19F：→ gwboy : ？09/06 18:10
权益数/原始保证金80%的时候补，或是等收简讯的时候补回原始保证金，保证金放刚好的
话应该跌个四五百就要补了，或是可以直接像上面说的直接买正二就好，不用那麽瞎忙~
※ 编辑: rfynw (101.9.38.166 台湾), 09/06/2025 18:28:36
20F：推 narcissus3 : 20口小台保证金250万，这十倍杠，千点要补钱，四月09/06 20:14
21F：→ narcissus3 : 时有20口？ 09/06 20:14
杠杆用总本金来算比较好，所以要把定存加进去分母；至於四月跌停的时候我刚好有buy
put避险，所以也不用补太多保证金，分享在此
https://www.pttweb.cc/bbs/Stock/M.1745037595.A.5CB
然後四月那时候的杠杆情形也有分享，那时候杠杆靠融资、质押和期货，总曝险反而比现
在更高，分享在此
https://www.pttweb.cc/bbs/Stock/M.1749908162.A.4AD
22F：推 win1082576 : 请问 您的第二笔负债 150万(2.2%)也是信贷吗? 09/06 20:36
当然也是信贷，还是中信的
※ 编辑: rfynw (101.8.49.196 台湾), 09/06/2025 20:46:07
23F：推 prokofieff : 这样做目前年绩效多少% 09/06 22:37
或许等下一轮空头来的时候我还在场上的话再来算算看
24F：推 minazukimaya: 310万2.2%的负债和300万2.2%的三个月优利定存 好像09/07 00:59
25F：→ minazukimaya: 有种其实不用借钱的感觉...毕竟开办费也是钱吧 09/07 01:00
其实也不太一样，我习惯用全部资金去算杠杆比较有安全感，毕竟信贷也不是随申请随到
帐
如果投资部位曝险2000万，那1000万现金+300万负债的组合应该会比700万现金还多安全
感~
※ 编辑: rfynw (101.8.49.196 台湾), 09/07/2025 01:24:28
26F：推 ninegba : 可以询问为什麽定存还要借出来吗？ 09/07 01:37
补期货保证金用的，当然也是可以直接都放在保证金里，或是直接买现股质押或正二就好
27F：→ RedLover1009: 年绩效很重要，投资首要在面对现实而不是逃避09/07 02:21
28F：→ RedLover1009: 实际握在手上的钱有增值才是真的 09/07 02:21
同意，期待您的分享
29F：推 insa227 : 谢谢r大回覆09/07 07:18
※ 编辑: rfynw (101.8.49.196 台湾), 09/07/2025 08:24:37
30F：→ operatorm : 我手头2千万现金,订存2.2%,就等大回档-40%,平时定 09/07 10:16
31F：→ operatorm : 期定额就好09/07 10:16
32F：→ operatorm : -若40%你还能撑在场上才是重点09/07 10:16
20口小台，如果大盘从24000跌到14000还不会断头，况且我还有bp做避险，应该是蛮有撑
的~
33F：推 wyytw : 先把2.2趴的还清吧 09/07 17:36
34F：推 wyytw : 只有美元定存利率高於负债利率。09/07 17:39
35F：→ RedLover1009: 他就借了很多钱投资，但自己报酬率多少却不知道09/07 17:43
36F：→ RedLover1009: 到底扣除实际借款利率，最後报酬率还剩多少？ 09/07 17:44
37F：→ RedLover1009: 一阵操作猛如虎，一看损益...一遇风险...09/07 17:45
我的部位都有公开，300w信贷利息费用和1000w定存利息收入明明都算得出来，操作损益
从对帐单也算得出来。至於报酬率，如果我说今年从大盘两万三涨到现在两万四千五，大
概落在净资产80%左右有意义吗？相信你应该也不是不会算，而是获利或报酬率比我多好
几倍才会好心帮忙补充，彼此加油罗~
38F：推 wyytw : 如果美国降息，台币会升值，若不小心很容易5%会吐 09/07 17:53
39F：→ wyytw : 回去 09/07 17:53
※ 编辑: rfynw (49.217.134.246 台湾), 09/07/2025 18:35:41
40F：推 xkso : 2.18 羡慕 09/07 20:53
41F：→ RedLover1009: 什麽正二三四五六哥的书，看归看，不要尽信，要思考 09/08 11:21
42F：→ RedLover1009: 自身状况是否应用。反而市场传颂已久的经典才值得 09/08 11:22
43F：→ RedLover1009: 一读再读。超级潜力股、漫步华尔街...等 09/08 11:22
44F：推 holebro : 楼上讲了那麽多也没说自己赚多少 09/08 17:14