＊韭菜(我)投资错误方法 ＊PTT是少年股神出没地，身为资深韭菜(我)，贡献一下我的投资错误方法，我的整体投资 历程，到目前是亏损的，网友们可以与我相反操作，提高胜率。 --------------------- ＊基本功：没看过书，就敢来交易，肯定是韭菜。 1.波浪理论、黄金切割率(0.618、0.5、0.382) 2.K线型态理论，晨星、夜星、吞噬、红三兵。支撑及压力位置。整体态样(上升、下跌、盘 整)。 3.移动平均线、黄金交叉，死亡交叉。 4.景气循环理论(衰退、复苏、成长、繁荣)，可以对应波浪理论(衰退-空头、复苏-初升段 、成长-主升段、繁荣-末波段)。 5.股市交易规则：买进、卖出、观望。买进+卖出才能完成交易，可见有人与你想的不同。 主力筹码面也参考一下。不要忘记”观望”也是很重要的交易规则。 6.自有资金分配规则，也就是停损、加码规则，也是风险分散规则。 7.技术指标：我朋友硕士论文是研究技术指标，他说，只靠技术指标，不可能赚钱。我看过 一本书写，股市短线波动是”随机漫步”。也看过书写，不能否定"运气"这个指标。 反方：如果看书有用，大家都是股神。所有的操作方法，都一定有漏洞。 正方：少年毕卡索在古典画已达巅峰，才另创抽象画。没有融会贯通，何来另创新招。 --------------------- ＊股市必胜法： 正方：投资长期成长公司股票/ETF，不用任何操作，自然获利。巴菲特已经用30年证明长期 投资获利法，数学可以证明复利是长期投资的正确姿势。一股不卖，奇蹟自来，买到胜华(2 384)，证明了停损很重要，巴菲特也是会卖出股票的。 反方：韭菜(我)不能长期投资稳定配息权值股？因为，韭菜(我)短线进出，一分钟获利几十 万，我很行的。高风险才有高利润。 --------------------- ＊股市迷思： 1.一时获利不算甚麽，黑天鹅来一只就全毁，最终完全退出股市享受人生的剩余，才是真的 获利。折衷法，每年拿部份获利犒赏自己。 2.农夫假日抓兔子加菜很爽，农夫转职猎人可能饿死。不要一时获利就以为是股神。 3.少年股神先到投信业就职，内线消息每天飞，边工作边操作，爽，一定是百亿身价。 --------------------- ＊股市数学题： 1.大多头：股票融资，获利卖出，再融资。本金A元，原本现股买1张股票，我是股神，我要 用融资50%，可以融资买进2张股票，数日後，涨幅50%卖出，获利金额可以再融资买进4张股 票，复利再复利，爽。 2.黑天鹅：融资维持率保卫战，方案1，找出不动股(如，电信股)融资买进增加维持率，方 案2，融资买进ETF反1。方案3，不用死撑，(部分或全部)停损杀出，剩余的钱再重新买进。 方案4，补钱，融资转现股。方案5，借款(信贷、亲友）、买进、摊平(这招最像股神)。各 有优缺点，看个人资金情况解题。 --------------------- ＊韭菜(我)投资逻辑： 1.经济循环是指示 做多/做空 最高指导原则。关切美/台各项经济数据的变化，美国是世界 经济领头羊。 2.长线保护短线，短线影响长线。长线上涨，短线可以下跌。 (A)移动平均线是我最重要的参考线，年线上扬，做长多(持股数月)，年线下弯不做多(不一 定做空)，只有抢反弹(短多，持股数日)，不压长期多单。 (B)以长期观点(未来最热门的题材)决定买进个股与ETF，以短期观点(下述)买进股票与ETF 。 (C)技术指标乖离过大(KD>80)，不买进个股。若停损，不管技术指标。 (D)买进股票的决定因素，前面的基本功都算过一遍，如，波浪理论、K线型态、移动平均线 型态、景气循环位置、主力筹码面、技术指标、自有资金分配比例等等，最後决定停损及加 码规则，停损一定要严格执行。技术分析各指标必然有冲突，必须总合出自己的方法。 (E )长期看好的个股/ETF，部分现股(一股不卖，奇蹟自来)，部分融资(扩大利润)，但融资 单一定要严格执行停损计画。若经济循环结束，进入经济长期衰退期(下述)，先清空持股再 说。 (F) 3段减码(停损)策略，减码比例(我承认我做不好减码)，经济长期衰退期已经发生一段 时间才能知道，月线下弯第1道警讯(减码)，月线跌破年线第2道警讯(减码)，月线跌破十年 线(减码)，没救了，若能持股(做多)到此时，肯定亏一屁股。也是不容易啊。 (G) 短线影响长线：5日线下弯，牵动10日线下弯，牵动月线下弯。 (H) 长线保护短线：月线上升时，5日线/10日线，接近月线会有反弹，5日线/10日线不跌破 月线，经过一段时间盘整，月线没有下弯，5日线/10日线会再往上升。 (G) 获利情况的停利(卖出)，情况1，乖离过大(KD>80)时卖出；情况2，根据海龟交易法， 动态调整卖出条件。 3.股价是对於未来的预期。公司(产业)股票涨在说故事之中，故事说完就跌了。 4.吹泡沫的过程，全力作多。记得泡泡破掉前，要跑掉。 5.股市多数时间是多头，但是，空头很可怕的，快跌，跌深，老手都死在空头，因为，多头 脑袋转不过来，抢低点，变成摊平，再变成断头。 6.因应盘势，所有的想法都可以改变，一旦买进，停损规则不能改。 7.对盘势分析的任何假设前提都要抱持怀疑的态度，未来是不可知的，未来是某个机率。美 股第2次世界大战结束之後的长期多头，持续买，不要卖，也有日本失落的20年(1990-2010 年)，持续买，持续亏，人生有几个20年。 8. 对未来美好幻想的长期投资，最终表现在EPS，EPS转换成资本利得(股利、股息)，反映 在股价。EPS“预期”不能再增长，是最大的利空。股价是提前反应景气。 9. 只买你认为”最好”的最多5档股票/ETF，超过5档股票/ETF肯定是选股有问题。 --------------------- ＊韭菜(我)对2025年以後(长期)的看法： 1. 相信 爱榭克Izaax，美股未来长期依然看好。 2. 川普大大搞出的关税戏，供应链调整需要时间，今年下半年不妙。 3. 全球正在吹一个AI、机器人、自驾车的泡泡，跟着泡泡往上，很爽，记得，泡泡破掉前 ，跑掉。 --------------------- ＊股市是人性试炼场： 1.德国哲学家康德曾说，政治是高明的骗术。我说，股市骗术更多。 2.股市是人性试炼场：我引用佛教三毒「贪、瞋、痴」警戒，「贪」就是「想要更多，不知 满足」；「瞋」就是「因为事情和自己期望的状况不同而生气」，「骄傲自大」也是一种「 瞋」；「痴」就是「不明白事物的道理」。自己悟。 3.自身资源不同，操作逻辑不同，不可一概而论。 (A)王健林给儿子王思聪5个亿出去耍耍，希望能赚回来几个亿的”小目标”，主要是学习经 验，创业没成功不要紧，老爸有几千亿打底，怎麽做都不会破产。 (B)如果家里老爸有几个亿等你继承，股市输个几千万，心痛几天，也就恢复了。老爸加油 ，老爸存几亿给我。 (C )我亏钱时，我学不了别人的洒脱，我脑袋一片糨糊，祈求老天快快解救我，悔恨、悔恨 、再悔恨，都是分析师乱讲，害我误判，是分析师的错，我没有错。不过，我好像是自己买 股票，没人强迫。 4. 股市没有标准答案，只能找出符合自身资源与个性的投资方法。 5. 股市是平民百姓利用资本市场获得社会经济利益最简单的方法，整个运作机制有政府介 入，维持公平性。买入长期稳定成长公司的股票，你就可以享受该公司的员工帮你赚钱。 6.低风险，低利润，全球ETF投资，只要世界不毁灭，必然有获利，我偏不要这样做。高风 险，高利润，买飙股、期货、选择权，未来股神是我。 --------------------- 没事，多看书，多想想。 ＊推荐书籍：海龟交易法则，作者：克提斯‧费斯，译者：黄嘉斌，出版社：寰宇出版。 ＊专业投资人怎麽看这次川普股灾：2025/04/09 Oaktree Capital Management 霍华德·马 克斯《无人知晓（II）》，前面2页是重点。 ＊额外推荐：底层逻辑1 + 2，作者：刘润，出版社：时报出版。 --------------------- --

※ 发信站: 批踢踢实业坊(ptt.cc), 来自: 180.176.111.248 (台湾) ※ 文章网址: https://webptt.com/cn.aspx?n=bbs/Stock/M.1748061648.A.C3B.html