作者Efrenxx (西松费德勒)
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标题[标的] 4995 晶达 冷门多
时间Wed Oct 9 21:44:49 2024
标的：4995 晶达
分类：冷门多
分析/正文：
4995这档版上有位a08大大发过，
当时的文章已经介绍了不少东西，
公司专注於客制化高亮度面板的利基型市场。
10/7公布完9月营收，能大概算出Q3 eps约落在1.5左右，Q1赚1.01、Q2赚1.4，
从公司受访的说法，今年有拿到新加坡、台湾的轨道交通新订单，去年波兰的铁路订单也已
量产陆续出货中，
单子状况都是成长的情况下，
Q4表现我保守估最差能和Q2持平，
全年预计的EPS应该能超过5，
写下历史新高的获利。
股价现在70-80之间震荡整理，市场目前trade它的本益比约在14-16，
回归近五年：
2019 epss4.14 最高价trade的本益比在13.5
2020>30.6
2021>14.7
2022>8.84
2023>15.5
以此来推，目前14-16的本益比如果在产业没有成长或公司没有持续拓展新业务的情况下，
算是「合理」的区间，
但这也意味可能没有反应到25-26年可预见的成长，
尤其这种低量冷门股很常没能反应实际价值，我自己特别喜欢找这种，
就算市场没什麽人气，殖利率也能接受，
主要这家公司还算务实，筹码也安定，
前十大股东都是公司内部人、关系人，抱的相对安心。
补充我所能掌握到的成长动能，
包括公司开始切入电子纸、胆固醇液晶等新产品，
今年拿下的新的标案（亚洲），
对於原本亚洲营收贡献相对小的状况来说，算是不错的拓展，
在博弈机台方面，
除了原本就掌握的前三大博弈机台供应商之一（我自己猜应该是美国的IGT)，
今年在日本也有新的博弈机台客户，
尤其如果电子纸那块切入的顺利，市场trade的本益比有机会再提高，
抓几个同业或类似产业的本益比：
8069约30-33倍、6143约20-25倍，
虽然不能跟龙头大咖相比，
但4995有研扬、华硕的关系背景，
所以我蛮乐观看待後市，抓个低标也应当有20倍。
因为身边在研究股票的人不多，
喜欢找冷门标的的人更是少，
所以上来股版发文，抛砖引玉，
希望能有高手不吝赐教、指导小弟，
我还没办法很有信心的认定自己的研究、分析方法是正确的，
如果版上有对4995、这个产业或是也常查找冷门股找更多超额报酬的交易机会，
可以站内信交流一下，谢谢！
参考资料：CMoney、XQ盘後资料系统、晶达2023年报、工商时报、经济日报
附一篇最近提及晶达的新闻：
https://www.ctee.com.tw/news/20240617700126-430502
进退场机制：
预期25、26年公司仍能有双位数成长，
每季度能赚1.4~5元，一年估6块，
目标价应该能到120以上吧？！
如果Q3季报、未来营收都有如自己估的，会持续加码，
至少抱到明年底，
但若成长表现不如预期（如：营收大幅衰退、单季获利未达1.4以上）就会出场。
最後附上自己的奈米单：
https://i.imgur.com/Kqk4AwT.jpeg
恳请产业先进、股市前辈，如有指教，欢迎站内信，感谢！
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※ 发信站: 批踢踢实业坊(ptt.cc), 来自: 39.9.188.117 (台湾)
※ 文章网址: https://webptt.com/cn.aspx?n=bbs/Stock/M.1728481491.A.049.html
1F：嘘 YesNoter : 羡慕有a08-etf10/09 21:47
2F：→ a0808996 : 那个a08 我之前跟单 都赔钱 你信他..... 保重10/09 21:50
查了一下发现是文章本尊，a大您好
3F：嘘 nicehuman : 帮低调10/09 21:52
4F：推 vanii40 : A08菲特大获全胜10/09 21:59
5F：嘘 fdkevin : 帮a08低调10/09 22:00
6F：→ Efrenxx : 我其实根本不知道a08发了多少标的和他又是谁… 10/09 22:14
7F：→ Efrenxx : 只是在版上找这档相关文章的时候有看到他的文而已10/09 22:14
※ 编辑: Efrenxx (39.9.188.117 台湾), 10/09/2024 22:16:02
8F：→ iamacomic : 你多用这个选股逻辑去选很容易会跟a08菲特叠到10/09 22:18
9F：推 hensel : a08低调赚烂ETF10/09 22:32
※ 编辑: Efrenxx (39.9.188.117 台湾), 10/09/2024 22:43:31
10F：推 a0808996 : 我是觉得这档大概就跟2022 赚得差不多 10/09 22:53
11F：→ a0808996 : 要其他营收会喷 机率挺低的 10/09 22:53
12F：推 a0808996 : *期待 10/09 22:56
13F：嘘 joestoman : 持股被点名帮低调 10/09 22:59
14F：→ joestoman : 2020年3X块开始买,可惜买不多,就爆涨勒 10/09 23:02
15F：→ Everforest : 感谢分享 当存股还行 但有成长性 10/10 02:46
16F：→ Everforest : 又一位喜欢冷门股的朋友 10/10 02:47
17F：→ Everforest : 有成长性吗? 10/10 02:47
18F：推 sayme : 最难的还是 预估成长性 10/10 08:52