作者meowyih (meowyih)
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标题Re: [请益] 为什麽大家都在笑美债？
时间Tue Apr 2 13:19:45 2024
※ 引述《vodkaQ (@@)》之铭言：
: 其实已股市高点来说
: 现在部分部位转移到债，是不是妥适的选择？
: 而且债虽然陆续再跌，如果摊平但这不是正符合微笑曲线？
: 而且是初次投入的话没有摊平问题，成本硬是比别人低
: 大家都会说如果3955就all in
: 但现在有商品算是低基期
: 未来也没什麽明显风险
: 大家却不慎看好
: 请教是什麽原因呢？
关於甚麽人适合买美债，
如果是偏好真正的长线的人来看，
我有一些想法可以分享。
我是个连续买0050了快20年的老人，
证明和操作的方法再下面这个老blog中有写，
上面还有日期可以当证明
(在这版应该也有老文章留存吧?)
https://moneylynn.blogspot.com/2013/05/0050.html
简单的说就是用整个股市的历史中位数为目标，
佐以缓涨急跌的特性来抓进场点的做法。
如果是十几年前，
还在用上面的blog的逻辑配置资产的阶段，
我是绝对不会买任何债券的。
为了将资产总值放在整个历史大盘的中位数，
每次碰到进场点，
基本上都会将所有这段时间存的现金 (薪水) 投进去，
因此不会有其他闲钱可以买债券，
就算有个几万十几万的现金剩余，
买债券风险也太大了。
(因为半年一年後的就要换现金买股，有价差风险)
但现在我是个不工作的半退休老头了，
虽然我还是持续着同样的逻辑在操作，
可是闲置的现金部位却越来越膨胀，
多到还得分给小孩规避大额存款的定存利率问题，
所以我只能把现金转买各种债券，
像是跟银行直接买公司债，
或是买买美债ETF等等，
这些债券在大盘崩盘的时候还是会换回现金进场，
不过在没有进场点的情况下也只能放在债券里。
所以我的总结是:
1. 如果目标是短线资本利得，
那这篇文章跟屎一样没有用。
2. 对真正的长线来说，
在每月还有现金流 (薪水) 的前提下，
买债券的效益不高，
因为股市的高风险会被时间稀释掉。
3. 但是现金太多没地方放时，
你还是得买债，不然还能怎样? :p
(可以炒房啦，我不干这种事就是了)
--
※ 发信站: 批踢踢实业坊(ptt.cc), 来自: 61.228.83.211 (台湾)
※ 文章网址: https://webptt.com/cn.aspx?n=bbs/Stock/M.1712035187.A.BD7.html
※ 编辑: meowyih (61.228.83.211 台湾), 04/02/2024 13:20:28
1F：推 awss1971 : 终於遇到跟我一样0050持有超久的~~ 04/02 13:22
2F：推 chrissssss : 中肯 己霸婚 04/02 13:23
3F：推 zhi5566 : 十几年前 0050我也是看大大才买 好老 04/02 13:24
4F：推 oibmk : 推认真分享文 04/02 13:25
5F：推 rainight2 : 中肯，高手 04/02 13:25
6F：推 green0953 : 高手 04/02 13:27
7F：推 ck326 : 就是资产大到一个规模自然会配置的东西，这里穷鬼 04/02 13:28
8F：→ ck326 : 当然不懂，嘻嘻 04/02 13:28
9F：推 yaomac : 同意 04/02 13:28
10F：→ Gipmydanger : 退休是应该买债券，有现金流的年轻人不应该。 04/02 13:28
11F：→ yaomac : 资产到一个部位的就是这样操作 04/02 13:28
12F：→ EvilJustice : 观念正确，退休快乐 04/02 13:29
13F：推 windchimeqq : ck的逻辑笑死XD 这边一堆你说的穷鬼也是买债券，被 04/02 13:29
14F：推 boombastick : 退休也未必要买债券还是看对风险的认知到哪里决定 04/02 13:30
15F：→ windchimeqq : 股票绩效打趴 04/02 13:30
16F：推 pooiuty : 中肯，这才是正确的解答，前一篇根本是引战的 04/02 13:30
17F：推 tomdavis : 存股存债中年! 真的就是个人风险偏好的合适选择 04/02 13:31
19F：推 apple123773 : 退休买债券，稳定的金流很重要的.... 04/02 13:32
20F：→ windchimeqq : 这篇讲得非常中肯，有固定收入，主要还是股票，债券 04/02 13:32
21F：→ pooiuty : 就同时配置就可以了，硬要去分谁赢谁 04/02 13:32
22F：→ windchimeqq : 只是暂时停泊的地方，长期来看债券还是比股票没效率 04/02 13:33
23F：推 roots5071 : 没错，我也是闲置资金不知道放哪，定存意义不大， 04/02 13:34
24F：→ roots5071 : 放债长期边走边看，股票部位持续增加！ 04/02 13:34
25F：推 pooiuty : 我天生胆子小，如果投资波动度小，虽然，少赚点， 04/02 13:35
26F：→ pooiuty : 但，吃的饱，睡的好，无价 04/02 13:35
27F：推 goodevening : 我自己是觉得现在股价太高不敢买 买短期3个月美债 04/02 13:36
28F：→ goodevening : 年利率五趴多 也是算放资金的好地方啦 反正三个月 04/02 13:36
29F：→ goodevening : 後钱就回来了 04/02 13:36
30F：推 xboxandone : 厉害 感谢分享 04/02 13:36
31F：推 CloserJ : 股市历史高点 美债历史低点。而原本比例10:0 可能就 04/02 13:37
32F：→ CloserJ : 卖一点股市，变成7:3吧 自己斟酌 04/02 13:37
33F：推 bmw606042001: 其实就是不会涨 会涨就没人笑了 一句话打死 04/02 13:38
34F：推 funk24245064: 推 04/02 13:38
35F：→ bndan : 这种操作刚好能够"长期"降低通澎的伤害 唯一的风险 04/02 13:38
36F：→ bndan : 就是债市忽然巨崩的情况 = = 但这种事通常都可先预 04/02 13:38
37F：→ bndan : 期 至少比股市能预期 04/02 13:39
38F：推 stocktonty : 极端情况只要不发生 基本上买债没什麽问题 04/02 13:39
39F：推 yannicklatte: 推 04/02 13:39
40F：推 firstneko : 长时间还是以股市为主，但这段时间美债配一点降低 04/02 13:40
41F：→ firstneko : 风险没问题吧 04/02 13:40
42F：推 DeathStarDS1: 看你有钱，不爽。 04/02 13:40
43F：推 AGODC : 推，就是钱不够多才要放股市，钱够多就是部分进债卷 04/02 13:42
44F：→ AGODC : 配置 04/02 13:42
45F：→ AGODC : 也许我再10年後也要配置债卷了 04/02 13:42
46F：推 thumbe70367 : 推 债券是退休的在买的 04/02 13:43
47F：→ pooiuty : 最好美债崩盘，能跌倒殖利率20%，我一定All in压身 04/02 13:43
48F：→ pooiuty : 价，那时候还买SPY，QQQ,0050干嘛 04/02 13:43
49F：推 freon1212 : 赞！ 04/02 13:44
50F：推 jheli : 推，债券本来就是资产增涨到一定程度後才会配置的 04/02 13:44
51F：推 intointo : 连续买0050了快20年 ！！ 04/02 13:46
52F：推 YJM1106 : 风险低呀 不然寿险买债干嘛 04/02 13:47
53F：推 jcto04 : 推 祝早日退休 04/02 13:48
54F：推 gibbs1286 : 没错，钱太多的真的适合买债，因为市场上有找到那 04/02 13:48
55F：→ gibbs1286 : 麽大胃纳量的市场也不多 04/02 13:48
56F：推 memories66 : 观念很对 给推 04/02 13:50
57F：推 fedex55665 : 推正视听 04/02 13:51
58F：推 oneIneed : 老高手给推 04/02 13:52
59F：推 f204137 : 本来就是啊 美国债券目前利率 比台币定存 好太多了 04/02 13:54
60F：推 askey : 推 04/02 13:54
61F：→ f204137 : 债券与定存比较 比较适合喔 与股比 是没得比 04/02 13:54
62F：推 qwe78971 : 20年稳定投资是个有毅力的老头 04/02 13:55
63F：推 zhi5566 : 房市又起涨 随便都几百万在往上跳 增贷配美债 04/02 13:57
64F：推 wuntony : 快20年。。。 真有眼光佩服推 04/02 13:58
65F：推 KH91 : 大家都在笑的时候才要买 04/02 13:58
66F：推 youtrue : 推 04/02 14:00
67F：推 flycarb : 很棒的想法阿! 04/02 14:01
68F：推 ctct0513 : 今天股市喷240点，债券ETF还在跌跟本笑死 04/02 14:05
69F：推 dynamo : 买直债就当作有机会拼资本利得的定存 04/02 14:05
70F：推 ezreal1315 : 0050买20年 财富自由了吧…羡慕 04/02 14:05
71F：→ dynamo : 有拼到多赚，没拼到就当定存 04/02 14:05
72F：→ ctct0513 : 这一来一往差很多！ 04/02 14:05
73F：→ ezreal1315 : 台股喷240点 跟美债有什麽关系 不要说笑话了上面 04/02 14:06
74F：推 Sixigma : 资产配置的角度很赚，年轻人去做就小亏 04/02 14:06
75F：→ ezreal1315 : 股市本来就该跟债券相反== 04/02 14:06
76F：推 j5163124 : 推不炒房，有良心又能赚钱 04/02 14:07
77F：推 ezreal1315 : 说个笑话 台积电涨会影响债券ETF 04/02 14:07
78F：推 dynamo : 说不如放股市那也有点事後诸葛,现在之後一两年谁敢 04/02 14:07
79F：推 zxcvb7700 : 谁敢预测2年後的台股是多少XD...都马滚动式调整 04/02 14:08
80F：→ jasonkey123 : 集得杀到万2时,版上股神都唱衰台积的... 04/02 14:08
81F：→ jasonkey123 : 现在股神说法又变了,台积又被捧上天!!! 04/02 14:09
82F：推 Reset : 谢谢分享，推最後一句不炒房 04/02 14:11
83F：推 Brioni : 杀到万二？啥时…. 04/02 14:12
84F：→ jasonkey123 : 2022,10月...这麽健忘阿.. 04/02 14:14
85F：→ jasonkey123 : 去年还一堆股神放超导体假消息嘞...大家全忘了 04/02 14:15
86F：推 strlen : 只想找个地方放钱买美债没啥问题啊 问题是一堆人把 04/02 14:15
87F：→ strlen : 债当飙股 笑死 04/02 14:15
88F：推 qw5526259 : 不炒房是对的~~~看不起炒房仔~~~~~~~ 04/02 14:16
89F：推 FinanceBrain: 光不炒房 就比房虫值得尊敬了 04/02 14:16
90F：推 Kobe5210 : 86楼说的好。只是想提醒被网红骗的投资新鲜人罢了 04/02 14:22
91F：推 challenge23 : 这里ㄧ堆穷人，哪会有避险需求 04/02 14:22
92F：推 BruceChen227: 观念正确 04/02 14:28
93F：→ BruceChen227: 小资学资产8 9位数的买债 笑死 04/02 14:28
94F：推 gani2e : 持有20年 哇靠翻多少了 04/02 14:30
95F：推 woker : 请问有考虑黄金吗? 04/02 14:37
96F：推 Auoer : 穷要靠股票翻身啦 债给有钱人玩 04/02 14:39
97F：推 sushi11 : 只有美债受伤的日子 04/02 14:44
98F：推 billeric : 推 04/02 14:49
99F：推 harpuia : 这个时间点回头看，巴菲特买入短债非长债的眼光确实 04/02 15:04
100F：→ harpuia : 精准 04/02 15:05
101F：推 js01078687 : 推 04/02 15:18
102F：推 tf010714 : 好 04/02 15:21
103F：推 redbeanbread: 买债不如中华电 04/02 15:21
104F：→ aa741121 : 20年真厉害 04/02 15:23
106F：推 andan : 推 04/02 15:34
107F：→ iamaq18c : XDDDD 04/02 15:37
108F：推 qoo10067 : 定存放美债很好啊，又有避险作用 04/02 15:41
109F：→ qoo10067 : 一堆讲得好像操作各股稳赚 04/02 15:41
110F：→ qoo10067 : 每个人操作方式不同，能承担风险不同 04/02 15:42
111F：推 gest7240 : 事实就是如此 04/02 15:45
112F：→ TepTep : 但我是正2怎办？ 04/02 15:54
113F：推 allen1988 : 推真大户QQ 04/02 16:16
114F：推 mingyen0227 : 有推荐的债卷ETF吗 04/02 16:18
115F：推 AirLee : 菲利浦曲线都打破了，股跌债涨的负相关早就大不如 04/02 16:36
116F：→ AirLee : 前。。 04/02 16:36
117F：→ AirLee : 持有正二的人就等景气信号转红灯再慢慢出 04/02 16:38
118F：推 ztdxqa : 当你投资部位有九位数的时候你真的会怕。但如果只 04/02 16:41
119F：→ ztdxqa : 有七位数字，还是全放股市吧。 04/02 16:41
120F：推 AirLee : 现在台商跟美国的连动度这麽高，真的掉下来很明显 04/02 16:44
121F：→ AirLee : 。 04/02 16:44
122F：→ BBFish55 : 你这样不行，应该高点保留现金，等崩盘再低点买进 04/02 17:26
123F：推 metallolly : 退休快乐 04/02 18:42
124F：推 alex7385 : 推啦！资产到一定部位谁跟你欧印去赌 04/02 21:01
125F：推 BleuSaphir : 好厉害 04/02 22:02
126F：→ eeaa151 : 推，学习到了 04/02 23:01
127F：推 Master8787 : 牛 04/02 23:10
128F：推 tskier : 谢谢分享 04/03 05:36
129F：推 looks143895 : 现金太多 可以投资我，谢谢 04/04 06:56
130F：推 iamkim : 年纪大再来买债券+1 04/06 18:30