刚好今天新麦 三能 德麦三家同时公布了1130要开立联合法说会的讯息 https://imgur.com/sWYTPzV 且刚好点到我的持股，就来跟各位交流一下 先附上标的 https://imgur.com/YRIjJ3h 三能基本上跟新麦德麦可以算烘焙工业的一环 但这次三家一起开法说会应该还算是第一次 基本上台湾有做烘焙的应该都认识三能 很多规格的烘焙器具根本就直接用三能的代号来取代名称了(如SN2052等) 2021年公司称受惠疫情营收创新高 这两年因为整体大环境不佳，营收下滑 但至少今年营收还是有小幅成长 且EPS有摆脱去年的低潮，前三季成长30%以上 其实新麦德麦三能的股利政策应该是很一致的 就是配现金股利都很大方 但新麦在资本市场的关注度明显高许多 最近又有对岸挂牌的议题 所以股价反应的较快，殖利率就没那麽漂亮 三能毕境上市时间不长且又是KY，量太少股价反应不快 如果今年EPS有3或2.8以上，殖利率应该会有5.5-7% 股价部分有听说公司想朝东南亚拓展 应该可算是远期利多 但是否跟上新麦的成长幅度我是有点存疑的 两家的产品及销售对象还是不同 新麦较重外销，三能则是各自公司的内销为主 故还是要看两岸的经济发展局势而定 长期而言还算是进可攻退可守 期待股价能成长 没有的话股利应该也是算不错 以上跟各位大大交流分享 ※ 引述《addy7533967 (火爆刺香肠)》之铭言： : 标题: [标的] 6671.TW 三能-KY 能三吗？多 : 时间: Sun Nov 19 00:43:24 2023 : : 1. 标的：6671.TW 三能-KY : : 2. 分类：多 : : 3. 分析/正文： : : -----简介----- : : 这家公司如果是烘焙业或自己有在做东西应该会知道 : : 是个做烘焙相关模具的厂商，营收方面大致六成在中国那边，市场集中在亚洲 : : https://i.imgur.com/YyMYBtO.png : : 营收方面主要由B2B的San Neng、B2C的unopan及部分代理业务组成 : https://i.imgur.com/zv9SjpZ.png : : 来源：法会简报，顺便吐槽一下这是我看过最多页的法会简报XD : https://mops.twse.com.tw/nas/STR/667120230329M001.pdf : : 小妹是以前跟阿母阿姨去烘焙用品店曾经有看过他们家2C的东东 : : 一年前看到这影片才知道它有上市 : https://youtu.be/2xkgqWo5gxQ?si=cAf3hThL9xbJE5Xk : : 当时看着前三季不到2的eps跟中国还在乱所以就没关注了 : : 最近调整持股时看了看发现今年前三季它过的还不错 : : 资金乔来乔去钱刚好够价格也安全就在上周进了一张 : : -- : : 基於好奇所以研究了去年业外掉那麽多的原因 : : 大致是这家公司在汇率的操作似乎比较谜样，同时还认列了些奇奇怪怪的东西 : : 2021跟2022认列的业外损失差不多吃掉0.19的EPS : https://i.imgur.com/oOR25jk.png : : 2021最终eps还不错看是靠着20亿的营收 : : 2022营收掉了些、营业成本upup加上不算少的业外损失整个拉下来 : : 会说汇率操作比较谜样是因为对照台币走势来看 : : 2021全年台币AVAV ->汇兑损失9,425 : 2022全年台币VVVV ->汇兑损失6,046 : 2023累计至Q2台币VVVV->汇兑损失 907 : 2023累计至Q3台币VVVV->汇兑利益4,907 : https://i.imgur.com/OZtcBrL.jpg : : 这个虽然对这次进场没太多影响 : : 但让我觉得如果要长期持有这家可能要留意一下偶尔会被谜样的外汇操作雷到XD 这部分占比不大，谢谢A大提醒，之前都没特别注意 : : -----进场原因----- : : 对烘焙行业不是特别有兴趣所以没有去挖太多资料，也没想的太复杂 : : 看着股利配发2018~2022基本上就是当年EPS无条件舍去至整数位 : : 今年到Q3已经赚到2了所以明年股利保底2，看Q4有没有机会冲3 : : 等於现在的价格以殖利率来看是保底5%然後有机会7.5％ : : Q4出来如果eps没过3但董事会心情好突然发个2.5也还有6.25%算是不错 希望今年能回到eps 3的水准 : : -----场边花絮----- : : 翻年报看到董监介绍时看到了有趣的东东，最近好像有些热门(? : https://i.imgur.com/771tcPo.png : : 来源：年报 : https://doc.twse.com.tw/pdf/2022_6671_20230620F04_20231119_001046.pdf : : 另一边的年报同样有以私人名义或控股公司持有的情况 : : 看来除了是生意夥伴以外私下感情也还可以XD : : 4. 进退场机制：(非长期投资者，必须有停损机制。讨论、心得类免填) : : 进场：40以下随时 : : 停损：37.5 : : 前低35.4差不多是-10%，想做短线的可以考虑看看37.5(-5%)出场等低接 : : 我如果没有要买些酷酷的东西应该是不会停，大不了就是套着领再多摊几张XD : : 停利：80~100 : : 生意夥伴都默默x2了，期待它低点翻倍再多喷一些也还说的通对吧(X : : 尤其上市才五年，长年累积在山顶的套牢鸭力少了一些 : : 对帐单： : https://i.imgur.com/IaWRIlF.jpg : : ＃标的附单运动从你我开始 : : -----後记----- : : 原本有在考虑另一家不同产业的耗材代理商，但那家没意外明年殖利率就是6% : : 除了题材及预期报酬比较没有想像空间 : : 筹码及技术面也让我觉得可以晚两三个月买 : : 後续如果有进场再来看要不要发标的XD 期待A大後续的分享 : : -- : 台积电福音 第一章 By资深PTT乡民 : 1. 你早晚要买TSM的，为什麽不要现在买？ : 2. TSM是你们的方舟，信者必得救。 : 3. Morris张 看见这许多迷惘的人，便走下山来，告诉他们，你们当轮班，信仰TSM。 : 4. TSM，愿你的脑机介面晶片降临，愿你的晶片在这世上，如同呼吸般自然。 : 5. 神爱世人，甚至将他的TSM赐给众人，叫一切信他的，不致崩跌，反得飙涨。 : : -- :

※ 发信站: 批踢踢实业坊(ptt.cc), 来自: 36.227.102.40 (台湾) : ※ 文章网址: https://webptt.com/cn.aspx?n=bbs/Stock/M.1700325807.A.B7D.html : 推 YugiHao : 谢谢分享，应该是6671才对 11/19 01:04 : 已改，感恩XD : ※ 编辑: addy7533967 (36.227.102.40 台湾), 11/19/2023 01:13:46 : 推 best31403 : 推阿迪 11/19 01:21 : 推 Kobe5210 : 标的文，帮推 11/19 01:32 : 推 bd535853 : 推，业外损失感觉真的谜，还好看起来不会超过0.3eps 11/19 02:43 : → bd535853 : ，感谢分享 11/19 02:43 : 推 Lheavens : 这只外资占比好高，会是什麽情况呢？ 11/19 03:31 : 去年报看前十大股东的长相，通常KY股的大股东会是出资者透过境外投控公司持有 : : 因为是境外投控公司所以就变成外资了，这算是KY股蛮常见的现象 : : 也造成在公开资讯那边的董监持股偏低的原因，毕竟都是境外投控持有而不是直接持有 : → tinybunny : 感谢分享 一直以为是中国货 11/19 06:40 : → tinybunny : 几年前在家手作烘焙大爆发，最近或许不那麽热 11/19 06:42 : 推 pc007ya : 小心 对岸内卷 可能惨瘾不好 11/19 07:51 : 这个可以搭配新麦+南侨一起看，可以用来看对岸餐饮状况的台股股票们XD : : 因为是合作夥伴所以市场真的烂炸的话三家很容易一起下去 这部分就真的要着重观察後续对岸情势了 要下去的话可能不止这几家受影响 或许是三能要去东南亚的原因 : ※ 编辑: addy7533967 (36.227.102.40 台湾), 11/19/2023 08:13:13 : 推 vanii40 : KY 不懂不要乱入 11/19 08:55 : 推 f1023f1023 : 楼下推ky帕斯 11/19 09:14 : 推 Lheavens : 感谢回覆 11/19 09:18 : 推 onolll : 三能很贵，我都买别牌的，便宜很多 11/19 09:31 : 推 onolll : http://i.imgur.com/FLpEUMn.jpg 一样都能做出来 11/19 09:34 其实三能的价格算不贵了 而且器具实际算耗材 分摊烘烤次数下来其实成本都不高 我老婆有买过便宜货脱模失败後，就都买三能产品了 其实算过次数後分摊差异不大 : → addy7533967 : 想吃，分(x 11/19 09:46 : 推 WADE0616 : ky不懂不要乱入 小心买到世芯ky 会发大财 11/19 10:01 : 推 kmshy : 楼下来打脸并推荐德麦 忘了被水桶没法来推QQ 标的文 11/19 10:05 : → kmshy : 给推 殖利率蛮的高而且量少 怕大起大落这价位买来当 11/19 10:05 : → kmshy : 存股还可以 11/19 10:05 : 推 ohsexygirl : 还好我买新麦，吃了好多好香的面包 11/19 10:20 : 推 ohsexygirl : 这只都一样，还是吃中国的景气 11/19 10:23 : 推 a0808996 : 业外 大概就人民币汇损 跟固定模具报废 11/19 17:30 : → addy7533967 : 台币人民币汇损好像有机会耶，对面贬的更凶，他们 11/19 20:26 : → addy7533967 : 公司持有的也不少 11/19 20:26 : 推 a0808996 : 专做内需生意的 当然收人民币为主阿~ 11/19 21:30 : → a0808996 : 然後财报又是新台币换算 一定有汇差 11/19 21:31 : → a0808996 : 连营收都是人民币换成台币 这也关西到毛利 11/19 21:31 --

※ 发信站: 批踢踢实业坊(ptt.cc), 来自: 211.20.131.79 (台湾) ※ 文章网址: https://webptt.com/cn.aspx?n=bbs/Stock/M.1700481710.A.2CA.html