作者hkmu (..)
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标题Re: [请益] DRAM产业的前景
时间Thu Sep 25 11:01:14 2008
※ 引述《hkmu (..)》之铭言：
: 2.整个DRAM产业的问题在於：你绝对不能不玩，不玩＝亏钱。这是制程的问题。
: 今天如果经营某间公司，如果我预期产业前景不好，我可以选择不扩厂、不增
: 设生产线，维持目前的现金流量就好。偏偏DRAM不能这麽搞。
: 推 burnoutman:当然可以不玩 台湾不玩 韩国独霸... 不符合赛局 09/25 10:39
: → burnoutman:最好是系统厂注资予DRAM厂 走群创模式 09/25 10:40
这边我没有说清楚，DRAM真的是很特别的产业。
我提到DRAM有关制程，是指如果DRAM厂可以update制程，关键在於可以降低成本。
现在的问题就在於：
1. update制程要花很多钱。
2. DRAM价格已经跌破现金成本，等於卖一颗就赔一颗。
尤其是第二个问题特别严重。厂商花了一堆钱来update制程，结果商品价格仅能
维持营运成本，而无法cover机器设备的折旧成本。新厂要提列折旧、旧厂也要提，
如果把旧厂卖掉，可能还有资产减损的疑虑，这就是台湾DRAM厂目前的困境。
所以基於以上理由，厂商宁可不update制程，一则没钱、一则风险太大。
造成这样的原因，还是来自於景气循环的问题。当景气大好的时候，厂商扩厂，但
扩厂速度又跟不上需求，所以营业利益大增；等到厂建完了，景气高峰也刚好就结
束了，价格就开始狂跌，然後就开始赔钱了。
提到群创模式，问题是谁能像它一样有这麽好命获得系统厂的挹注？况且，现在友
达、奇美都自身难保了，能注资多少？群创获得注资而成长，那已经是过去式了。
未来的DRAM绝对是韩国三星独大，因为他们有钱，所以还可以在几个月前宣布增加
资本支出。
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◆ From: 219.80.30.159
1F：推 bluesound:三星决定用65奈米做Dram 产能就比90奈米制程提升一倍... 09/25 11:14
2F：推 AirLee:96台湾制造神话破灭 09/25 11:16
3F：推 kanx:update 制程 可以降低每颗变动成本 09/25 11:33
4F：推 superbabaya:问题是update增加的固定成本(折旧摊提)cover不过去阿 09/25 12:36
5F：推 onered:要update可以.....但是现在线上所有制程机台几乎都要换 09/25 13:00
6F：→ onered:然後又要跟银行贷款~~~~ 09/25 13:00
7F：→ hahaluck:这波是三星要搞倒对手一家独大但其他厂联合减产10~15% 09/25 19:29
8F：→ hahaluck:大家跟着做 价钱要反转很快 dram价 除了往下也会往上 09/25 19:31
9F：→ hahaluck:关键在供需 现在只供过於求10% 09/25 19:32