作者shat2001 (smallpigex)
看板Option
标题[闲聊] 天马行空想到一个选择权的玩法 打算来实X
时间Fri Jul 3 21:45:38 2020
哈噜~~ 各位乡民，小弟最近想做一个台指选择权的实验企划。其主要实验的想法是想利用4个周选的BC+BP搭配月选的SC+SP来实验看看到底是不是真的那麽无风险那麽可以套利。
这是我实验的详细说明影片:
https://www.youtube.com/watch?v=LAoiO0OyNGU
理论上:
（Ｗ4）ＢＣ＆ＢＰ
（Ｗ5）ＢＣ＆ＢＰ
（Ｗ1）ＢＣ＆ＢＰ
（Ｗ2）ＢＣ＆ＢＰ ＜ （Ｍ）ＳＣ＆ＳＰ
+
----------------------------------------------
也就是说付出的权利金 < 收取的权利金，按照理论上，这样可以达成无风险的套利。
但这只是理论上，不一定会赚钱，还是要实验看看才知道。
看各位针对这个玩法，有没有BUG的地方可以跟我讨论，我将才7月15号开始实验XD。
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1F：推 Redbeansauce: 跟我想做的事情差不多 07/03 21:51
2F：→ Redbeansauce: 但一直没时间去搞 07/03 21:51
3F：→ Redbeansauce: 感觉要各种精算欸 07/03 21:52
我想实验看看 然後留下一个完整数据 XD在慢慢调整不同版本的
4F：推 a71018728: 天地无套XD 07/03 21:53
5F：推 wintree: 加油不过我是与你做大概相反。 07/03 21:54
6F：推 Merkle: 你这方法不就变成时间价差合约反过来做 o.o 07/03 22:03
7F：推 pla4242yer: 月选最後一周不就剩双卖吗 07/03 22:04
8F：推 mecca: 10几年前就有人搞整年度的时间价差了 07/03 22:07
9F：推 dust777: 现在波动大,随便一周的行情就500点了,我看第二周的bc/bp, 07/03 22:19
10F：→ dust777: 成本就会让你买到最贵,买到月选的sc/sp成本,然後下周再盘 07/03 22:19
11F：→ dust777: ,把你周选bc/bp收掉,所谓的保护2周就进入亏损 07/03 22:19
12F：推 KZHenry: 值得推荐 追踪 有想法是好事 07/03 22:21
13F：→ shat2001: 就当实验日志 实验一次留下数据给别人看 我自己也很想知 07/03 22:22
14F：→ shat2001: 道结果 07/03 22:22
※ 编辑: shat2001 (114.137.79.47 台湾), 07/03/2020 22:23:35
15F：推 dust777: 自营商和外资,选择权玩这麽久了,有大额本金又有长年经验, 07/03 22:23
16F：→ dust777: 真正的套利模型都给他们玩了。模拟单玩就知道结果了。而 07/03 22:23
17F：→ dust777: 且一个月的输赢,不太低能显示长年下来的输赢吧 07/03 22:23
18F：推 Redbeansauce: 这个应该很多人都很想知道啦 07/03 22:24
19F：→ dust777: 但肯拿真钱做实验,拍影片分享给大家，我是超级respect你 07/03 22:24
20F：→ dust777: 的 07/03 22:24
21F：→ Redbeansauce: 重点是就是很难买到想要的价位加油 07/03 22:24
22F：推 dust777: btw,周选bc/bp在一天中的价位就差很大了,刚好买在波动大 07/03 22:33
23F：→ dust777: 的时候,就会买在最贵,怎样看都难赢 07/03 22:33
24F：推 asdfgh30324: 你这个策略叫做卖出时间价值 07/03 23:07
25F：推 lin57967: 难赚，考虑手续费会亏 07/03 23:16
26F：推 asdfgh30324: 理论上这个策略如果价格穿出去还比较可能赚 07/03 23:16
27F：→ asdfgh30324: 近期的合约对价钱的波动比较敏感 反而如果一直盘整 07/03 23:17
28F：→ lin57967: 假设照你的赚钱情形去算，都做价外500点，获利的约30%被 07/03 23:17
29F：→ lin57967: 手续费吃掉 07/03 23:17
30F：→ asdfgh30324: 近期合约时间价值的消失速度会比远期快 07/03 23:17
31F：→ asdfgh30324: 所以这个策略 基本上是在买短时间的波动率 07/03 23:18
32F：→ asdfgh30324: 跟买VIX意思差不多 07/03 23:18
33F：推 lin57967: 作价外三四百点则被巴的机率太高，半个月可能两边都被 07/03 23:19
34F：→ lin57967: 停损了 07/03 23:19
35F：推 aneres1201: 真正的庄家跟你反着做，你说呢 07/03 23:19
37F：推 asdfgh30324: 我猜你第一个礼拜损益会是正的 然後发现第二个礼拜的 07/03 23:35
38F：→ asdfgh30324: 周选变得比你月选卖的还贵 07/03 23:36
39F：推 dust777: 以前缓涨波动小,收租还能玩。现在波动大,且是跟自营/外 07/03 23:37
40F：→ dust777: 资庄家抢选择权饭碗,小心自己是那块被吃的肉 07/03 23:37
41F：推 dust777: 还有大家都知道op是零和游戏,以前能套利的手法,公开後,大 07/03 23:45
42F：→ dust777: 家都这样操作後,就会失效了.我是不太觉得还能创新想出什 07/03 23:45
43F：→ dust777: 麽方法套利了.真正的套利方式,就庄家才有吧！但他们会搭 07/03 23:45
44F：→ dust777: 配期货/现股,且可以在砸大钱操作期货前,就先布好op了,而 07/03 23:45
45F：→ dust777: 且交易速度又快.op的价差,短短一秒就可以是天堂和地狱了. 07/03 23:45
46F：推 dust777: 不如直接等近期若碰到单日有大跌2-300点,一周大跌5-600点 07/03 23:49
47F：→ dust777: ,all in便宜买月选价外5档的call。或是11月後看有没有机 07/03 23:49
48F：→ dust777: 会大盘会再崩一波,买put.直接赚个5-20倍更爽 07/03 23:49
49F：→ sde7w9xzo: 不实用，四周买方加起来点数比月选还贵。而且这组法又 07/04 00:27
50F：→ sde7w9xzo: 不能省保证金效率很差 07/04 00:27
51F：推 zwx: 这种作远月的卖方+近月的买方我以前就尝试过了,如果行情朝着 07/04 00:31
52F：→ zwx: 你做卖方的反向大幅发展,你可能会发现你下周要买进保护卖方的 07/04 00:34
53F：→ zwx: 权利金变得比你当初当卖方拿到的权利金还贵XDD 07/04 00:34
54F：推 zwx: 全世界那麽多投资机构,人家有巨额资金,有专门研究团队,还有 07/04 00:37
55F：→ zwx: 超级电脑,有圣杯早就被人家找出来了,还轮得到你来发现?? 07/04 00:38
56F：→ ProTrader: 这好像是课本有教的策略 先找本书来看吧 07/04 01:42
57F：推 hchs31705: 这硕论文找不到吗? 感觉很容易被拿来写 07/04 02:02
58F：→ isaacwu974: 四组周选买方权利金加起来<一组月选卖方，这办不到吧 07/04 07:45
59F：→ isaacwu974: 。 07/04 07:45
60F：推 Ebergies: sde 和 zwx 说的就是现实会发生的情况 07/04 08:10
61F：推 paimin: 这回测跑一下就知道了吧 07/04 08:37
62F：推 Destery: 行情都不用评估的？给尊重 07/04 08:50
63F：推 biglarge: 你的英磅短线可能陷入困境了 07/04 11:59
64F：→ abyssa1: 结算时间不一样就不是无风险 这不是套利是对赌 07/04 13:49
65F：推 nds3ds: 推 07/04 14:04
66F：推 TCimht: 哪有什麽无风险套利 == 07/04 14:57
67F：推 g30601: 我来猜猜 波动变小走盘整 缓涨 缓跌 都小亏或小赚 07/04 20:24
68F：→ g30601: 行情暴冲就出事了 07/04 20:24
69F：推 kshsphone: ......这真的有了解周选月选的时间价值吗？ 07/05 02:34
70F：推 kshsphone: 这只有穿价周结才会赚 07/05 02:37
71F：推 kshsphone: 但又作跨大履约去夹 等於只要在区间内就是等输钱 07/05 02:43
72F：推 kshsphone: 近的时间价值必定消失比远的快 等於你做不到你预期的 07/05 02:49
73F：→ kshsphone: 花少收大 07/05 02:49
74F：→ kshsphone: 一般都会作卖近买远 搭配斜角履约作些许方向预期 07/05 02:50
75F：推 kshsphone: 只要同时间作布局 就不可能有无风险套利存在 选择权只 07/05 03:03
76F：→ kshsphone: 有风险与利润取平衡 07/05 03:03
77F：→ iele: 会赔钱… 07/05 15:55
78F：→ iele: 做愈久赔愈多 07/05 15:55
79F：→ iele: 根本试都不用试 07/05 16:00
80F：推 dust777: 我越来越觉得杰哥是不是随机致富的代表,期货市场能活的过 07/05 17:55
81F：→ dust777: 今年,没毕业再说.不过拍影片很好,留给世人一个警惕。但 07/05 17:55
82F：→ dust777: 杰哥说身价有好几亿,花个几百万让愿我们小散户快速回顾一 07/05 17:55
83F：→ dust777: 个快速致富,又下去的例子 07/05 17:55
84F：→ dust777: 这点超级给推 07/05 17:55
85F：推 dust777: 我认识真正的海期神人,让我明白,期货最强的不是一笔单赚 07/05 18:00
86F：→ dust777: 多少,不是短期能否资金翻倍,而是资金控管,以大吃小.才能 07/05 18:00
87F：→ dust777: 在期货市场10多年屹立不摇.不然一般人重仓都是在赌运气. 07/05 18:00
88F：→ dust777: 翻倍翻得快,但毕业也快。真正的实力=技术分析+散户筹码 07/05 18:00
89F：→ dust777: 分析+资金控管+运气 07/05 18:00
90F：推 michael14: 我ok你实验 07/05 18:32
91F：推 aneres1201: 为什麽大家都认识神人 07/05 22:37
92F：→ KZHenry: 然後所谓的神人 也只是另一位随机致富的代表而已... 07/06 05:48
93F：→ KZHenry: 最近看影片 听说好多位称霸德州扑克的强者纷纷破产 07/06 05:49
94F：推 AboveTheRim: 你这种组合就是-gamma -vega 短期波动>长期波动 07/06 07:19
95F：→ AboveTheRim: 就整个爆炸了 long月选完全没用 根本避不到险 07/06 07:20
96F：→ AboveTheRim: 还套利咧 真正的无风险套利只有put call parity 07/06 07:21
97F：→ AboveTheRim: 其他跨期/跨种类/跨价格的组合 价格只要开始跑 07/06 07:23
98F：→ AboveTheRim: 部位风险就会跟着跑出来了 07/06 07:23
99F：推 dust777: 德州扑克牌面你胜率99%,别人1%,人家all in跟你玩,你能不 07/06 13:46
所以我每年只限制自己拿100万出来做单 100万输完那年就不完了XD 就看今年年底会滚到多少
100F：→ dust777: 跟吗？all in输一次就毕业。我认识的神人老师,因为资金已 07/06 13:46
101F：→ dust777: 经滚很大出来了,每次停损额度1%,只做高胜率,长波段,小停 07/06 13:46
102F：→ dust777: 损,大获利,请问他要怎样才会破产毕业呢？但不可否认他一 07/06 13:46
103F：→ dust777: 开始的大本金是很吃运气的打法滚出来的 07/06 13:46
104F：推 dust777: 而怎样才能赚得稳,长年获利,就是不开杠杆玩。不然都是赌, 07/06 13:49
105F：→ dust777: 运气好就是随机致富,反正这种人只要样本数多,就会有,但 07/06 13:49
106F：→ dust777: 长期活下去的,就是把运气成分降低,然後资金控管强,不杠 07/06 13:49
107F：→ dust777: 杆重仓单一商品 07/06 13:49
108F：推 TJLai: 老实说~~~光想我就觉得一定不会赚钱了~~根本不用实验吧 07/06 19:34
109F：推 J98: dust777大大 忠言逆耳QQ 07/06 21:46
110F：推 Dong522: 你四周的时间价值蹷踸鵅A波动太小你会赔 07/07 18:16
111F：推 sumif: 我说那个小於是哪里来的？周选比较贵吧… 07/09 18:04
※ 编辑: shat2001 (42.73.6.234 台湾), 07/10/2020 07:39:54