作者uyulala (Neverending)
看板Fund
标题Re: [问题] 基金的分散性图是什麽？
时间Thu Dec 12 18:21:27 2024
※ 引述《cevequ (魔法世界)》之铭言：
: 会问这个是因为最近用基富通的基金健检
: 看到有新功能上线，切到其中一个「投资分布」的时候
: 发现底下有这张表，不过我是拿官网的图来示意
: https://imgur.com/a/Kf9mcpL
: 上网搜寻分散性图、分散系数、风险系数这些关键字
: 我只看到标准差、夏普值、Beta值这些
: 有看到在讲相关系数的
: 但没看到类似这种图表的资料
: 而且里面的算法我不知道要怎麽套用在基金上
: 去阿尔发的网站看
: 它也没写到这一部分的理解逻辑
: 所以这些基金相关系数是要用哪些资料来算？
: 这张图表应该要怎麽解读比较好
: 有人知道吗？
相关系数的算法可参考下面:
资料来源
https://reurl.cc/1XepxV
其中相关系数的算式
https://i.imgur.com/Sjf57Wq.jpg
文中所举5个点的计算例子
https://i.imgur.com/lhdqxRa.jpg
如果拿
元大美债1-3年这支ETF和
美元对台币汇率来举例,取每月第一个交易日的市值为:
ETF市值
30.65 30.94 31.06 31.51 31.68 31.66
31.97 32.1 31.78 31.74 31.35 32.06
美元对台币汇率(资料来源:台新网银)
30.839 31.289 31.583 31.952 32.463 32.373
32.508 32.741 32.003 31.81 31.92 32.571
按照上面的例子,用Excel拉表,可得相关系数为
0.9325,表示这
两者高度相关.
https://i.imgur.com/0QEVCIK.jpg
所以你可以预期当
美元对台币汇率相对低的时候,
元大美债1-3ETF也是相对低点.
图表对照
https://i.imgur.com/xBzrlxB.jpg
或是现在网上也有直接的计算机,例如
https://miniwebtool.com/zh-tw/correlation-coefficient-calculator/
你把上面两组数字输入,一样得到0.9325这个结果.
https://i.imgur.com/atls3cc.jpg
所以如果你要计算两支基金的相关系数,比较粗略的方法就是取每月第一个值,
代入计算机去算.(你要取每天365*2个值也可以XD,越多越准~~)
祝计算顺利
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※ 发信站: 批踢踢实业坊(ptt.cc), 来自: 220.137.202.155 (台湾)
※ 文章网址: https://webptt.com/cn.aspx?n=bbs/Fund/M.1733998889.A.8F5.html
1F：推 cevequ: 跪了 谢u大 我消化一下 12/12 19:08
2F：→ uyulala: 其实用基金绩效表比较一下看两支基金的涨跌同不同步大概 12/12 19:18
3F：→ uyulala: 就可以看出来相关性了,不用算也没关系XD 12/12 19:19
5F：→ uyulala: 刚查了一下,Excel的函数里也有计算相关系数的,CORREL 12/12 20:29
※ 编辑: uyulala (220.137.202.155 台湾), 12/14/2024 11:55:56
6F：→ uyulala: 把长债和短债的数据算相关系数,得到-0.0368 12/14 13:51
8F：→ uyulala: 相关系数为0时代表不相关 12/14 13:53
9F：→ uyulala: 所以配置这两种标的有分散风险的效果 12/15 08:55