作者david8339 (david8339)
看板Finance
标题[考题] 套利的两个问题
时间Sat Jan 13 23:51:04 2018
1.假设黄金现货价格为1000,一年期的期货价格为1025,一年的借款成本为5%,一年的
deposit rate为3.5%,黄金储藏成本为1%,问如何套利?
这题我看不太懂得是借款成本和deposit rate差别在哪?且如果先借钱买黄金并卖出期货,
一年之後应该是亏钱的,有套利的机会存在吗?
2.假设股票价格为100,买权为15,卖权为12,执行价格皆为100,一年的deposit为2%,问如何
套利?
如果透过买买权和定存,卖出股票和卖权,这个组合在T=0时的价值是-1,关於这题能套利吗?
小弟初学财经,第一次发文,有错多请包涵!
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1F：→ youga: 两题差在交易成本 第一题成本高无空间 第二题倒过来就行了 01/14 00:51
2F：推 sharpwolf: deposit rate是存出利率怎麽会跟借款成本一样？ 01/15 18:41