作者deman (deman)
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标题Re: [讨论] 有关连动债
时间Sun Oct 14 21:34:13 2007
※ 引述《badfood (我怕蟑阿螂)》之铭言：
前文恕删 想借用标题询问一下
我妈妈前阵子在理专的诱导下无知地买了一笔连动债
虽然每个月皆有固定配息约0.5%
但前阵子寄来的明细单吓到她了
亏损的很严重 净值只剩原来的7成多而已
我是因为这事才开始研究连动债的真正意义 之前并未接触过
看了很久 大概知道连动债就是无息债券加上衍生性金融商品
也就是事先把应得的利息钱拿去投资高风险的商品
虽然不全然保证百分百保本(而且这档有写不保本 可是我理专竟然跟我老妈说有XD)
但真的会亏这麽多吗~
以下是这档大致的资料
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天期:1.5年
连别标的:1. 高盛证券
2. 雷曼兄弟
3. 摩根士丹利
4. 法国巴黎银行
5. 瑞士信贷
币别:美金
配息:依个股表现优劣每个月配0.5%或0.333%
到期赎回金额
(1) 若表现最差股票表现比率於观察期间皆大於或等於-35% 债券持有人於到期日赎回
名目金额*汇差
(2)若表现最差股票表现比率於观察期间曾小於-35% 债券持有人於到期日赎回
名目金额*最小值(100%,最差股票之最终参考价/最差股票之最初参考价)*汇差
*********************************************************************
我妈打去问那个理专 结果他竟然离职了.... 新的理专也只说是次级房贷的影响
因为亏了几十万 这个事情让我爸妈大吵了一架 全家气氛整个很差
所以恳请有经验的人帮帮我
目前这支已经放了10月左右 也就是离赎回还有8个多月
我知道现在解约的话 就按照目前的净值去认赔
但如果继续放下去到期的话 会不会赔的比较少?
最差会赔到血本无归吗?(就我对连动债的认知应该不会这样吧...)
我现在跟我妈讨论的结果 是打算看下一次的净值有没有拉回的趋势
有的话就继续放 没的话就真的要认真考虑解约的事了
最後 还请高手指点指点
感激不尽!!
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※ 发信站: 批踢踢实业坊(ptt.cc)
◆ From: 61.228.212.92
1F：→ elvies:. . .没保本说保本，这. . . 10/14 21:44
2F：推 hpk89:好奇到底是连结到哪些债券? 这种时候可以赔到-30%还真是天才 10/14 21:46
3F：→ hakkiene:是美金大贬的原因吧..一周内就跌掉五角 10/14 21:54
4F：推 serg:会有低档保护，就你提供的，应该是65%保本． 10/14 22:05
5F：→ serg:美金贬值是会影响到金融股股价，但会掉这麽多还是因subprime. 10/14 22:07
6F：→ serg:原po可以去bloomberg看看这几支股价走势来做判断． 10/14 22:09
7F：推 CaseyW:标的都是金融~~当然跟次级房贷脱不了关系啦, 如果要用葛老 10/14 22:33
8F：→ CaseyW:的说词~~"次级房贷已到尾声", 所以~~~?! 10/14 22:34
9F：推 opqx:这些都是金融股 刚好震央 至於会不会涨回来天知道 10/14 22:46
10F：→ opqx:况且对美国股票市场不熟悉就更无从分析起 10/14 22:46
11F：→ opqx:这档是保息不保本的连动债券 表现如何要看连结标的 10/14 22:47
12F：推 opqx:至於条件我看不太懂 要请教其他连动债高手 10/14 22:49
13F：推 opqx:对於条件一 有点看无状态 连动债最好从最糟的状况看起 10/14 22:52
14F：→ opqx:别为了小利而赔上本金 连结标的是股票对股市不懂就别买 10/14 22:53
15F：→ opqx:对於不懂金融的商品 乱买 跟赌博没有两样的 10/14 22:54
16F：推 serg:65%保本我说错了，到期赎回方式第二点有说明． 10/14 22:58
17F：推 opqx:思考了一下 简单来说这档连动债券 10/14 23:02
18F：→ opqx:1.5内 这五档个股 若是没有跌幅超过35% 拿利息 10/14 23:03
19F：→ opqx:若是没有就按照条件2的方式 计算期末本金 很明显保息不保本 10/14 23:05
20F：→ opqx:目前最大的问题 在於美金对新台币的汇率 目前是台币强势 10/14 23:06
21F：→ opqx:这部份会造成汇差损失 再来回归到第二条件的计算方式 10/14 23:06
22F：→ opqx:1.5年後 拿回之本金必须按照条件2来计算 10/14 23:07
23F：→ opqx:简单来说 会不会亏损减少看美元对新台币的汇率 再来 10/14 23:08
24F：→ opqx:连结那五档股票表现最差的 股价表现 10/14 23:09
25F：→ opqx:对於那五档个股 每股我不熟悉 要问他的表现 只能去找别的高人 10/14 23:10
26F：→ opqx:拿去stock 问问看ㄅ 说不定有投资美股 10/14 23:10
27F：推 deman:感谢以上各位大大们的意见!! 10/14 23:12