※ 引述《hahaha1 (依旧~)》之铭言： : 1 已知黄金收盘价为800且日波动度为1.3%。假设今日黄金的收盘价为794 : 请问一下，如何分别求出黄金的日波动度 : 1. ewma 且 λ=0.94 : 2 garch(1.1)且 w=0.000002, alpha=0.04, beta=0.94 : 我有查到garch的公式，但有看没懂，有人可以帮我看一下吗，谢谢 : http://www.riskglossary.com/link/ARCH_GARCH.htm : 还有可以说一下，garch(1.1)及ewma的估计波动度方式，及其~优缺点 : 谢谢高手!! 差别仅在於 EWMA 没有考虑 long-term volatility 而 GARCH(1,1) 则加入 (1 - alpha - beta) 的 weight on long-term volatility 优缺点主要在於 如果 alpha + beta > 1 则 GARCH(1,1) 会有 mean fleeting 的问题 : 2 是不是期货的delta为 e^(rt) ? 因为考试只能用普通计算机 : 我改采单利 delta为 (1+rt) : 是不是无风险利率为5%，且有九个月才到期的指数期货的delta : 为 200(1+0.05*9/12)=207.5 ?? (因为大台为两百元一点) : 如果已知投资组合delta为223500的话 要delta中立的话 : 是要卖出 1077口大台吗?? : 拜托大家，我主要想知道 期货的delta是不是 不一定是1，谢谢 delta的定义 简单就是 derivative & underlying asset 的变动关系 我想你这边说的 "期货delta一定是1" 的意思 应该是误解把 期货当成 underlying asset 然後你计算 期货与期货的变动 这值就一定是1罗 -- ／◥██◣ ／◥██◣ ꤊ╲／／◥◣／██◣ ／◥◣ ／◥◣ ◢██◣ ／◥◣ ◥◣◥◣／◥◣ ╲／◥◣ ／◥◣／／ ／◥◣ ◥◣◥◣／◥◣ ◢█◣ ◢█◣ ╲◢█◣╲／◥██◣ ／◥◣◥◣／◥◣◥◣／◥◣◥◣／◥◣◥◣／◥◣◥◣╲／／／◥◣ ／◥█◤╲／◥█◤╲／◥█◤╲／◥█◤╲／◥█◤／◥███◤ --

※ 发信站: 批踢踢实业坊(ptt.cc) ◆ From: 140.112.30.55