作者liton (欧吉桑留学生)
看板CFAiafeFSA
标题Re: [问题] 关於利率的模型问题
时间Thu Apr 9 01:03:23 2009
※ 引述《nccugo (nccugo)》之铭言：
: 如果有一个房贷期间是三十年 用浮动利率(二年期定存利率+50bp)
: 本金是100亿
: 那它的effective duration是多少
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我很好奇你的作法有解答到吗?
你玩quant玩过头了吧
你用9X12=108期的分布来跑MCS
那你29年之後的预测有意义吗?
整个都发散掉了
另回到你的题目
你是要算ED
假设是每年付息一次(实际上是每个月付息一次 三个月调息一次)
你总共要跑29年的MCS
接下来你要怎麽计算ＥＤ？
你计算出来的的ED平均数和标准差又是多少？
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※ 发信站: 批踢踢实业坊(ptt.cc)
◆ From: 118.167.182.65
1F：推 nccugo:因为我不知道利率到底要怎麽算 所以先算以上部分 04/09 01:15
2F：→ nccugo:至於effective duration我还没算 因为如果利率预测的不好 04/09 01:16
3F：→ nccugo:算也没用 谢谢你的指教 我对这方面确实很不熟 04/09 01:17
4F：→ dos792:我会建议1.了解利率模型，最少要知道一点short rate model 04/09 10:40
5F：→ dos792:2.了解房贷模型, 我不知道你想不想考虑prepayment and 04/09 10:41
6F：→ dos792:default risk? 04/09 10:41
7F：→ dos792:3.了解eff. dur.的定义，尤其是在最简单的floating rate 04/09 10:42
8F：→ dos792:bond. 04/09 10:42
9F：推 yule1224:Liton 我们是不是有玩过桌游 04/09 13:43
10F：→ liton:可惜一值错过桌游..玩不到burn rate ~><~ 04/09 22:50
11F：推 ProfAsk:建议原PO去请教老师 你的问题可看出程度 这样作模型危险! 04/10 04:04
12F：→ ProfAsk:对不起 我是说 ncc大 04/10 04:05