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标题[问题] CIR利率模型的型式
时间Mon Apr 11 23:30:03 2005
不好意思，问一个有关利率期间结构的问题。
就我所知，若利率随机过程dr遵循Vasicek模型：dr=a(b-r)dt+西格玛dW，
那麽r(t)= r(0)exp(-at) + b*[1-exp(-at)] +
t
西格码 * [exp(-at)] * S exp(au)dW(u) (p.s. S是指积分符号)
0
想请问一下，若dr遵循CIR模型：dr=a(b-r)dt+西格玛*r^(1/2)dW
那麽所对应的r(t)型式，可以在哪本书上找到呢？
请推荐一下，先谢谢大家！
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※ 编辑: scm 来自: 140.112.253.122 (04/11 23:34)
1F：推 swinswin:利用Ito算dlnr(t)再做积分应该就可以算出来吧?202.178.170.201 04/14